全国人大代表、北京证监局局长贾文勤：

为全市场注册制做好全方位准备 促进投保工作迈上新台阶

　　本报两会报道组 邢 萌

　　2022年，全面实行股票发行注册制成为深化资本市场改革的主线，各方市场主体都在为其顺利落地积极创造有利环境和条件。

　　全国两会期间，全面注册制改革再成热议话题。今年政府工作报告中提到，完善民营企业债券融资支持机制，全面实行股票发行注册制，促进资本市场平稳健康发展。

　　过去的一年，是北京资本市场中具有里程碑意义的一年。北京辖区资本市场以1.28万亿元的直接融资规模创历史新高，居各辖区首位。截至去年年底，“京籍”A股上市公司以超16万亿元总市值领先。北交所的成立，则进一步完善了辖区多层次资本市场体系。

　　资本市场“北京板块”为保障全市场注册制落地做了哪些准备？在推进企业在北交所上市方面下了哪些硬功夫？在打击证券违法行为、保护投资者方面有哪些举措？带着这些问题，《证券日报》记者专访了全国人大代表、北京证监局局长贾文勤。

　　下足绣花功

　　保障全市场注册制落地

　　注册制改革是全面深化资本市场改革的“牛鼻子”工程，对完善要素资源市场化配置体制机制、发展直接融资特别是股权融资具有重要意义。

　　“为切实保障全市场注册制在辖区平稳落地，北京证监局认真贯彻落实证监会关于注册制改革的决策部署，深入开展注册制改革学习讨论，准确把握注册制改革‘三原则’，科学处理好‘六个方面关系’，下足‘绣花’功夫做实做细各项准备。”贾文勤表示。

　　贾文勤围绕加强监管能力建设、促进上市公司发展、完善中介机构监管模式、优化市场生态等四个方面向记者介绍了北京证监局已经实施并持续推进的准备工作：

　　第一，加强注册制下监管能力建设。坚持从政治上看注册制改革，强化党建引领，围绕建设高效基层组织、重构上市监管流程、培育良好市场生态、完善风险防控措施、优化监管方式手段等方面细化工作部署。开展常态化轮岗交流培训，重视调查研究，打造复合型专门家，形成全局团结高效“一盘棋”。结合改革方向和辖区实践，充实稽查执法力量，着力紧盯辖区上市公司财务造假等重点类型案件。科技监管提质增效，聚焦一线监管需求，探索新形势下的科技监管手段提升。

　　第二，促进辖区上市公司健康发展。严把辅导质量，及时修订辅导工作规程，严查“影子股东”。推动北京市政府出台《关于进一步推动提高北京上市公司质量的若干措施》，明确提高上市公司质量的总体要求、实施路径和具体任务；开展上市公司治理专项行动，倡导最佳实践；强化民营上市公司党建引领，以上市公司“关键少数”为抓手，常态化开展培训教育工作，辖区上市公司质量水平、信披质量和合规意识明显提升。

　　第三，探索差异化中介机构监管模式。探索实施证券公司投行业务分类监管，推动提升投行业务能力。督促投行业务头部券商自身立规范、上水平，形成行业标杆；警示弱业务能力券商冲量冲动，督导强化内控，提升业务质量。聚焦会计师事务所质量管理，督促辖区具有系统重要性的“大所”切实提升质量管理水平；针对“新所”证券服务业务经验缺失、风险意识不足等特点，创新首次约谈方式，探索分类监管。

　　第四，打造辖区市场良好发展生态。立足资本市场人民性，构建“大投保”格局。丰富证券期货纠纷多元化解机制，推动代表人诉讼、诉调对接及和解案例落地。有序推进投资者教育纳入国民教育体系工作，宣传改革政策和成效。积极开展央地协作，发挥地方政府在风险维稳中的作用，合力防范化解辖区重大风险。

　　“下一步，北京证监局将继续按照证监会统一部署，依法履责，优化服务，做好注册制下派出机构的监管转型，为全市场注册制继续做好思想、业务、技术等全方位准备。”贾文勤说。

　　辖区上市公司

　　融资总额持续保持领先

　　在推进全市场注册制改革的背景下，作为资本市场的一股中坚力量，“京籍”上市公司在推进市场深化改革中扮演着越来越重要的角色。

　　据了解，截至2021年年底，北京辖区共有A股上市公司424家，其中沪主板158家、深主板86家、科创板51家、创业板118家、北交所11家，总市值16.32万亿元，占A股上市公司总市值的17.78%，排名各辖区第一。此外，辖区有H股上市公司73家，排名各辖区第一，其中包括40家A+H股上市公司。辖区还有拟上市公司237家，其中沪主板22家，深主板7家、科创板77家、创业板95家、北交所36家。

　　在贾文勤看来，辖区上市公司在融资规模、科创属性、组成结构上亮点凸显。

　　“辖区上市公司融资总额持续保持领先。一直以来，北京辖区企业直接融资规模全国领先，强有力地促进了自身做优做强和首都经济发展。”贾文勤向记者介绍，2021年，36家公司在沪深交易所IPO募资987.96亿元，上市公司定向增发116家次，募集资金1712.07亿元，首发募资金额、定向增发募资金额均位居各辖区首位。

　　她用一组数据向记者说明辖区上市公司越发凸显的科创属性：2021年，“京籍”科创企业集聚资本市场，辖区25家企业在科创板、创业板首发上市，占辖区沪深交易所首发上市公司（36家）数量的七成。截至2021年年底，辖区科创板、创业板上市公司合计169家，占辖区沪深交易所上市公司数量的41%，位居各辖区前列。辖区11家北交所上市公司总市值302.09亿元，占全市场的11.1%，年内累计成交金额211.16亿元，占全市场的13.12%。11家上市企业均来自先进制造业、高技术服务业和战略新兴产业。

　　另外，贾文勤提到，民营上市公司实力不断增强。在各方共同努力下，辖区民营上市公司治理水平、信披质量和合规意识得到明显提升。2021年，辖区新增37家民营上市公司，占辖区新增上市公司总量的78.7%。截至2021年年底，辖区民营上市公司数量已达256家，占辖区上市公司总量的60.4%。

　　在推动辖区企业北交所上市方面，贾文勤透露，截至2021年12月份，北京辖区北交所上市公司11家，新三板创新层企业144家，北交所在审企业9家、辅导备案企业28家。“北京证监局高度重视北京辖区创新型中小企业发展，致力于建立健全‘全生命周期’的资本市场监管服务体系，并探索符合北京辖区特色的监管方式方法。”

　　贾文勤进一步表示，一方面，积极做好服务对接。联合北京市相关部门举办北京市“专精特新”企业“走进北交所”系列培训服务活动，积极开展北交所市场培育、政策宣传等服务工作。对北交所上市公司、具有较高创新属性的挂牌公司、专精特新“小巨人”等企业开展走访、调研，了解企业发展状况及对资本市场的需求，建立优质后备企业资源库。帮助企业解决上市过程中遇到的难题，支持重点领域企业利用资本市场做大做强。另一方面，自觉履行监管职责。第一时间制定并发布《关于北京辖区北交所拟上市公司辅导监管的有关通知》，就辅导机构关注的问题予以明确，及时做好精选层与北交所辅导监管的衔接。

　　“北京证监局将继续做好北交所及新三板市场的监管与服务，充分发挥北交所的上市融资、互联枢纽、辐射带动等功能作用，助力北京创新型中小企业利用资本市场健康发展。”贾文勤说。

　　加大监管执法力度

　　优化辖区“大投保”格局

　　近年来，随着注册制改革的深入，资本市场法治建设不断推进，严厉打击证券违法行为，切实保护了投资者合法权益。2021年，中办、国办印发《关于依法从严打击证券违法活动的意见》，要求坚持分类监管、精准打击，全面提升证券违法大案要案查处质量和效率。

　　“北京证监局以落实证监会‘零容忍’要求为指引，充实稽查执法力量，加大监管执法力度，着力惩治辖区上市公司财务造假等重点类型案件，有效维护了辖区市场秩序。”贾文勤表示。

　　据贾文勤介绍，一是防微杜渐，压实责任。善于从日常监管中发现问题线索，2021年对辖区市场主体共下发监管关注函120份、行政监管措施203份。二是联动配合，严查严办。紧盯社会关注度高、影响范围大的大案要案，及时采取行动。2021年，查办信息披露违规、内幕交易、市场操纵等各类案件36件，包括北京文化信息披露案、蓝山科技欺诈发行案等一系列重点案件。三是聚焦问题，严审严罚。严格把握执法处罚标准，2021年审结案件20件，作出行政处罚决定书32份，涉及76名当事人，罚没款金额6533万元，确保过罚相当。发挥市场禁入的惩戒作用，出具市场禁入决定书5份，市场禁入8名当事人，分别对5人处以3年、1人处以5年、2人处以终身市场禁入。四是加强协作，增进合力。在证监会的坚强领导下，进一步巩固监管执法央地协作。与北京市检察院、北京金融法院、市国家安全局、市工商联等单位签署合作协议，共同维护首都资本市场安全稳定健康发展。

　　投资者保护是注册制改革的重中之重，在推进全市场注册制背景下，投保工作显得尤为重要。对此，贾文勤向记者介绍了北京证监局在投资者保护方面所做的工作。

　　“保护投资者合法利益，是站稳资本市场人民立场，在监管中践行‘以人民为中心’的必然要求。”她表示，2021年，北京证监局深入落实证监会关于加强投资者保护的决策部署，积极贯彻法律保护、监管保护、自律保护、市场保护、自我保护的大投保工作要求，将投资者保护有机融入上市公司监管、机构监管、稽查执法、普法教育、纪检监督等各环节各领域，形成有效合力，不断提高“大投保”工作水平，为全面实行注册制营造良好的社会环境。

　　据了解，一方面，北京证监局依法开展投保监管，净化辖区资本市场环境。2021年累计开展证券期货机构投保检查49家次，投教基地检查16家次。督促10家投教基地就网站链接不规范、信息更新不及时等5类问题立即整改到位。指导机构优化投资者风险承受能力动态评估方法，加强个人投资者高频交易行为监测与风险提示。辖区投资者诉求量五年来首次下降。另一方面，丰富证券期货纠纷多元化解机制，调动各方面参与投保工作积极性。推动代表人诉讼、诉调对接及和解案例落地，督导某基金公司与投资者和解、避免群访群诉，投资者索赔案件首次突破行政前置被北京金融法院受理。

　　此外，北京证监局还开展多种形式投资者教育活动，增强投资者自我保护能力。组织开展走入证监局、基层党建、社区、大学等“八走入”大型投教直播活动，参与人次超519万。有序推进投教纳入国民教育体系，扎实做好16家投教基地建设。

　　“下一步，北京证监局将继续贯彻落实证监会的统一部署，把握一个‘顺’字，理顺投保检查组织机制和违规惩戒机制，推动投保检查工作常态开展；围绕一个‘实’字，在开展投教活动、投教基地管理、投教纳入国民教育等方面强化实效性，提高投资者教育有效供给；落在一个‘通’字，畅通代表人诉讼和证券期货纠纷多元化解渠道，健全投资者维权救济机制，以‘首善标准’改善优化辖区‘大投保’格局，全面促进投保工作迈上新台阶。”贾文勤说。