平安信托有限责任公司2024年度报告摘要（下转C2版）

　　重要提示

　　本公司董事会及董事保证本报告所载资料不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

　　独立董事曲建、蒋惠岭、KONG YING认为，本报告真实、准确、完整地披露了公司2024年度的经营管理情况。

　　安永华明会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的年度审计报告。

　　公司董事长方蔚豪、主管会计工作负责人王延斌、财务部门负责人汪程宇保证年度报告中财务报告的真实、完整。

　　公司概况

　　一、公司简介

　　（一）公司历史沿革

　　平安信托有限责任公司（以下简称“平安信托”“本公司”或“公司”）的前身为成立于一九八四年的中国工商银行珠江三角洲金融信托联合公司。一九九六年，经中国人民银行批复同意，中国平安保险（集团）股份有限公司（前称“中国平安保险股份有限公司”，以下简称“平安集团”、“平安集团公司”）收购了该公司股权，收购完成后更名为平安信托投资公司，同时注册资本由原来的人民币0.5亿元增加至人民币1.5亿元（含美元800万元）。二○○一年，经中国人民银行批复，本公司重新登记和增资改制，公司更名为平安信托投资有限责任公司，同时注册资本由人民币1.5亿元（含美元800万元）增加至人民币5亿元（含美元1500万元）。二○○三年，经中国人民银行批复，本公司的注册资本由人民币5亿元（含美元1500万元）增加至人民币27亿元（含美元5000万元）。二○○五年，经中国银行业监督管理部门批复，本公司的注册资本由人民币27亿元（含美元5000万元）增加至人民币42亿元（含美元5000万元）。二○○八年，经中国银行业监督管理部门批复，本公司的注册资本由人民币42亿元（含美元5000万元）增加至人民币69.88亿元（含美元5000万元）。二○一○年，经国家工商行政管理总局核准，本公司正式更名为平安信托有限责任公司。二○一五年，经中国银行业监督管理部门批复，本公司的注册资本由人民币69.88亿元（含美元5000万元）增加至人民币120亿元（含美元5000万元）。二○一七年，经中国银行业监督管理部门批复，本公司的注册资本由人民币120亿元（含美元5000万元）增加至人民币130亿元（含美元5000万元）。

　　（二）公司法定中文名称：平安信托有限责任公司

　　公司法定英文名称：PingAnTrustCo.,Ltd.（缩写为PATC）

　　（三）公司法定代表人：方蔚豪

　　（四）公司注册地址：深圳市福田区福田街道福安社区益田路5033号平安金融中心31层01单元、32层01单元、33层

　　邮政编码：518048

　　公司国际互联网网址：https://trust.pingan.com/

　　电子邮箱：Pub_PATMB@pingan.com.cn

　　（五）经营范围：本外币业务；资金信托；动产信托；不动产信托；有价证券信托；其他财产或财产权信托；作为投资基金或者基金管理公司的发起人从事投资基金业务；经营企业资产的重组、购并及项目融资、公司理财、财务顾问等业务；受托经营国务院有关部门批准的证券承销业务；办理居间、咨询、资信调查等业务；代保管及保管箱业务；以存放同业、拆放同业、贷款、租赁、投资方式运用固有财产； 以固有财产为他人提供担保；从事同业拆借；特定目的信托受托机构；受托境外理财业务；股指期货交易业务；以固有资产从事股权投资业务；法律法规规定或国家金融监督管理总局批准的其他业务。

　　（六）信息披露事务负责人：王延斌

　　信息披露事务联系人：胡朦

　　电话：4008866338

　　传真：（0755）82415828

　　电子邮箱：Pub_PATMB@pingan.com.cn

　　（七）公司选定的信息披露报纸：《证券时报》《上海证券报》《证券日报》《金融时报》

　　公司年度报告备置地点：公司董事会秘书处

　　（八）公司聘请的会计师事务所名称：安永华明会计师事务所（特殊普通合伙）

　　会计师事务所办公地址：北京市东城区东长安街1号东方广场安永大楼17层

　　信托大事纪

　　（一）积极落实三分类新规 扎实推进信托业务转型

　　2024年，平安信托坚持以习近平新时代中国特色社会主义思想为指导，坚持稳中求进工作总基调，完整、准确、全面贯彻新发展理念，加快构建新发展格局，着力推动高质量发展。公司紧密围绕集团“综合金融+医疗养老”的战略大局，打造轻资产服务型信托专家，财富服务信托业务存续管理规模超1940亿元，稳居行业第一；做实风险管理体系，压实管控责任；以价值创造和营销追踪为主线，升级管理工具，推动转型发展，立足长期价值最大化持续推进战略转型。

　　（二）业绩稳健结构优化 持续保持行业领先位置

　　2024年，平安信托积极发展标品投资类和服务类信托，有序压降融资类信托业务，业务结构持续优化，业务风险持续降低。公司实现经营收入141.48亿元，归母净利润为11.16亿元，资产管理规模同比增长49.88%，其中投资类规模同比增长62.06%，整体资产质量和业务经营在行业中处于领先位置。

　　（三）服务信托加快布局 本源业务位居前列

　　2024年，平安信托顺应监管政策导向，立足客户多元需求，回归信托本源。财富服务信托业务规模整体新增超530亿元，存续管理规模超1940亿元，占行业市场份额近20%，稳居行业第一。大力推进产品创新，养老金融创新产品、保留投资权家族信托、双受托人慈善信托、宣言慈善信托等多个创新产品完成落地。同时，平安信托致力于为合作方和投资者提供高效、准确、稳定的证券服务，证券投资类信托业务整体规模超5900亿元，年增长率84%，累计服务理财公司、银行、券商等机构近200家。

　　（四）特殊资产深化管理变革 业务转型蓄力待发

　　2024年，平安信托聚力攻坚不良清收，主动转变处置思路，实施重点项目专班。立足尽职履责受托职责，平稳应对化解各类消保、舆情、诉讼风险。深化管理变革，完成不良集中管理，启动清管分离改革。探索委托清收、破产重整服务等市场化创新业务转型，集团内业务突破落地，特资行业的平安力量开始逐步展现。

　　（五）股权投资稳中求进 战略转型初见成效

　　2024年，平安信托股权投资业务积极应对变化与挑战，业务发展战略由Pre-IPO模式向并购模式转型。对内持续优化管理机制，合规经营，多次入围外部权威榜单，所投项目亦被屡次评为优秀投资案例。

　　（六）机构资管能力高效输出 夯实险资长久期底仓

　　2024年，平安信托聚焦“新能源、新基建、新生活“重点业态，紧跟产业趋势，探索新型模式，重点服务平安集团保险资金，为内外部机构资金提供收益稳定、风险适配的资产和金融产品，夯实险资大类资产配置。

　　（七）全面构筑风控防线 持续完善风险治理架构

　　2024年，平安信托做实风险管理体系，压实管控责任，持续完善风险治理架构。以“塑体系、优机制、控风险”为核心，搭建全量资产风险地图，聚焦资产损失、法律、政策、消保、声誉、流动性六类核心风险，精准识别并动态监测，为业务稳健发展保驾护航。

　　（八）科技赋能转型提效 升级数字化发展引擎

　　2024年，平安信托持续推进数字化转型，围绕数字化经营、数字化运营、数字化管理深化科技赋能，效果显著。数字化经营方面，以科技赋能发展类业务快速增长，新增11家渠道系统对接，开启财富管理服务信托外渠拓展新篇章。依托全流程线上化系统的支撑能力，保险金信托单月进件超5000单。全年完成7家理财子系统对接，加强APP销售，强化投研系统能力。数字化运营方面，持续提升估值、支付等自动化水平和新产品套餐化率，在运营作业量全年增长近30%情况下，运营成本下降约300万元，全年运营零差错。数字化管理方面，以科技手段管控全流程风险，重点业务1+1+1流程风控实现75%线上化管控。持续开展源头数据治理，升级统一监管报送平台，自动化报送能力持续提升。

　　（九）建立健全消保机制 树立金融宣教标杆

　　2024年，平安信托持续提升消保管理水平，妥善应对消保客诉。事前充分准备，提前摸排消保风险，建立“高中低”三层漏斗型风险产品全景档案地图；事中分级处理，按照投诉等级分级应对，扎实落实“三到位”要求；事后复盘优化，对重大投诉事件总结复盘并优化机制。同时，积极构建金融知识教育宣传“四常”机制，引导金融消费者全面认识自身合法权益和责任义务，通过合法合规的渠道依法理性维护自身权益。

　　（十）深入践行社会责任 创新公益发展路径

　　2024年，平安信托持续践行ESG责任投资理念，聚焦中西部民生项目、健康、环保及现代制造等重点行业，支持科技创新、高端制造、医疗健康、绿色双碳、数字经济等国家重大战略实施，投入实体经济规模超9040亿元，助力实体经济高质量发展。全年落地5单慈善信托，其中公司以自有资金出资设立“平安骄子慈善信托”，初始规模25万元，专注支持中西部地区的青少年儿童成长和教育发展，以及为生活困难家庭、老年及弱势群体提供扶危济困等公益帮扶。公司品牌公益活动“蔚蓝行动”通过无障碍守护行动，切实关注并温暖守护特殊群体平等融入社会生活。

　　荣誉奖项

　　2024年，平安信托积极响应党和国家的战略部署，持续引领行业转型升级，公司综合实力、品牌美誉度保持平稳。得益于稳健的经营管理能力、良好的社会口碑以及在践行企业社会责任方面的突出表现，平安信托受到多方好评，相继斩获《上海证券报》“卓越公司奖”、《 21世纪经济报道》“2024卓越信托公司奖”、《每日经济新闻》“年度优秀信托公司奖”等诸多权威荣誉，涵盖综合实力、科技创新、绿色金融、公益慈善等多个领域。

　　综合实力：

　　2024卓越信托公司奖                                                                 《21世纪经济报道》评定

　　2024年信托公司拓扑奖                                                                             《财联社》评定

　　年度优秀信托公司奖                                                                      《每日经济新闻》评定

　　卓越公司奖                                                                                          《上海证券报》评定

　　风控、科技创新与业务能力：

　　年度深交所优秀债券投资交易机构-信托类                               深圳证券交易所评定

　　年度优秀风险处置信托公司                                                         《中国房地产报》评定

　　一年期混合类产品金牛奖、三年期固定收益类产品金牛奖            《中国证券报》评定

　　服务信托最佳案例“金榛子奖”                                                                 《财联社》评定

　　2024年度家族信托管理创新优秀案例                                                     《银行家》评定

　　2024年度优秀财富管理服务信托                                                         《证券时报》评定

　　年度家族信托服务机构奖                                                                              《界面》评定

　　社会责任及其他：

　　年度深圳绿色金融支持实体经济优秀案例奖                              深圳市金融学会评定

　　最佳社会责任奖                                                                                  《当代金融家》评定

　　2024年度责任品牌奖                             第十四届公益节暨2024ESG影响力年会评定

　　金融业年度优秀绿色信托案例奖                                                                  中国网评定

　　愿景使命、经营目标、业务规划

　　一、愿景使命

　　平安信托作为平安集团的重要成员，身处金融行业前沿，深入研习中央金融工作会议精神，坚持以习近平新时代中国特色社会主义思想为指导，坚持稳中求进工作总基调，完整、准确、全面贯彻新发展理念，加快构建新发展格局，着力推动高质量发展，坚定不移推动经营转型，为中国式现代化建设和民族复兴伟业添砖加瓦。

　　二、经营目标

　　2024年，平安信托新战略正式实施，平安信托新战略与三分类导向及集团指引高度一致，以长期价值最大化为追求，回归信托本源，持续贯彻落实“聚焦主业、回归本源、化解风险、合规经营” 十六字指导方针，打造“轻资产、服务型信托专家”。

　　三、业务规划

　　（一）做实风险管理体系，压实管控责任

　　全力推进风险资产处置。以市场化、法制化方式推动困境项目盘活处置，创新资产处置模式，加大处置力度，拓宽处置渠道，持续优化资产处置效率，最大限度的保护投资人的权益，切实履行好受托人尽职义务。

　　全面落实风险管理。公司按照事业部最新架构，持续推行重点项目专班制，密切跟进重点项目的处置进展。推进清管分离方案执行落地，发挥内嵌风控专业优势，深度参与方案设计、尽调谈判，建立结清项目审计规则，防范道德风险。

　　（二）立足“轻资产、服务型信托专家”定位，坚定不移推进业务转型

　　依托平安集团资源禀赋，持续深耕服务信托领域，助力家族信托、保险金信托形成规模效应，进一步巩固优势地位；同时，根据三分类新规大力布局其他财富管理服务信托、行政管理服务信托、风险处置服务信托、公益慈善信托等，不断挖掘创新业务模式及服务场景。

　　（三）探索发力养老服务信托领域

　　目前平安信托保险金信托已服务的客户数超3.6万，存量服务规模已超1400亿元，客群的平均年龄为48岁，在信托账户中选择了养老生活金分配方式的客户占比高达91%。为满足当代银发、准银发客群的传承需求与养老需求，2025年，平安将进一步下沉保险金信托设立门槛，尤其是养老需求客群的设立门槛，为客户提供保险保障，资金支配，财富传承及健管照护等全面养老服务，让信托走入寻常百姓家，帮助客户切实做到养老无忧。

　　市场分析

　　2024年国内经济正处于结构调整转型的关键期，传统增长动能和新兴增长动能接续转换加速演进。从需求侧看，出口与投资对经济的拉动已达高位，未来需要居民部门消费和财政政策加码，以稳定经济增长。当前，经济预期通过资产价格和预期收入等因素对宏观经济产生重要影响，一系列财政政策、货币政策、房地产政策轮番发力，使得我国宏观经济在各项政策措施的作用下，呈现出稳中有进的态势。

　　一、行业发展面临的挑战

　　（一）经济有效需求不足。从全国范围来说，总需求依然不足，经济转型升级面临挑战。全国房地产市场景气度需要提升，地方平台债务违约风险仍然较大，与此相关的底层资产及产品面临的风险形势依然严峻。

　　（二）行业转型进入“深水区”。当前信托行业转型进入发展快车道，但盈利模式转型进度依旧迟缓。面对复杂多变的外部环境和重点行业风险防控化解压力，信托业整体上仍处于转型探索阶段。未来，如何在业务模式转变取得进展的同时，加快推动向可持续发展的盈利模式转变，以支撑信托公司健康高质量发展，仍是行业亟须解决的重要课题。

　　（三）监管机构“长牙带刺”。监管部门围绕“强监管”、“严监管”，持续优化监管手段，提升监管的前瞻性、精准性、有效性和协同性。近年来，监管机构进一步提升检查的力度、深度与广度，“有查必罚”，应对压力增大。

　　二、行业发展面临的机遇

　　（一）金融“五篇大文章”指明发展方向。信托业应当围绕“五篇大文章”持续地开拓创新，坚持信托业发展符合时代的要求，找准信托在中国特色金融体系中的定位，积极开展“养老+金融”服务体系，深刻践行信托的普惠功能。同时，夯实信托业可持续发展的基础，提升主动管理的专业能力，培养专业风控人才，加强投资者适当性管理，着力为经济社会发展提供高质量金融服务。

　　（二）监管积极引导行业回归本源。本年度监管部门多次进行监管指导，通过推动信托公司非标业务组合投资、明确信政业务展业要求、规范理财子公司业务合作等积极举措，进一步指导信托公司规划业务、化解风险并同步开展业务转型，推动信托公司回归本源，实现健康可持续发展。同时，监管持续推动落实分级分类监管，在全面评估金融机构经营稳健情况的基础上，结合监管评级结果合理配置监管资源、“扶优限劣”，支持评级良好的金融机构试点创新业务，督促评级中等的金融机构稳健经营，对评级较差的金融机构予以重点关注并采取必要监管措施，直至责令退出市场。业务分类改革和分级分类差异化监管也为防范行业风险积聚奠定了坚实基础。

　　业务经营分析

　　2024年，公司以习近平新时代中国特色社会主义思想为指导，深入贯彻落实党中央、国务院决策部署，严格遵循国家金融监管部门各项监管政策要求，坚持聚焦主业、回归本源，秉持专业、创新、负责的态度，为客户提供更加优质的金融服务，为中国式现代化全面推进强国建设、民族复兴伟业贡献力量。

　　一、以价值最大化为主线，加快战略业务转型

　　信托服务业务方面，随着信托业务“三分类”实施，公司进一步厘清信托业务边界与内涵。保险金信托业务排名行业第一，家族信托业务排名行业第一梯队，多个创新项目破零。保险金信托本年度新增客户数超万户，较23年同比增加47%，持续领先行业。同时，大力推动复杂创新业务模式开展，外籍受益人财富信托、双受托人慈善信托等创新项目实现破零。落地公司多例创新服务信托，包括数据信托、担保品信托、行政管理服务信托、员工股权激励服务信托等。

　　二、完善风险管理体系，夯实转型基础

　　公司以“塑体系、优机制、控风险”为核心 ，搭建全量资产风险地图，聚焦六类核心风险，精准识别并动态监测。坚定退出面向个人投资者的融资类业务，持续优化内控管理制度，严控新增出险。扎实推进合规整治，持续推进制度体系的检视与重塑，理顺流程，形成长效化的治理机制。落实监管要求，做好三分类新规下相关业务的排查整改。

　　落实项目“管线”管理，针对项目不同的处置方案和场景，对关键节点进行标准化，完善各节点起始时间，持续追踪和检视，实现过程管理可评价、可视化，及时发现警示问题。

　　三、践行ESG发展理念，履行社会责任

　　2024年，公司持续聚焦中西部民生项目、健康、环保及现代制造等重点行业，累计投入实体经济规模超9040亿元，助力实体经济高质量发展。绿色金融方面，重点支持现代产业体系建设、乡村振兴、绿色双碳等国家重大战略规划，近三年新增绿色金融项目22个，截至目前存续绿色信托规模54.64亿元。公益慈善方面，依托自身独有的制度优势，新设5支公益慈善信托，累计成立慈善信托已达23支，范围覆盖教育、扶贫、防灾减灾、环境保护及可持续发展等多个领域。

　　在履行社会责任方面，公司持续支持“支教中国2.0”远程网络教室建设，累计支持搭建9个远程教室维护与更新；推出“蔚蓝行动-心青年融合计划”第三期，通过无障碍守护行动，切实关注并温暖守护特殊群体平等融入社会生活。同时，公司工会通过农产品品鉴、集中采买等模式支持乡村消费帮扶106万元，支持乡村振兴发展。

　　本公司（本报告中所称的“本公司”或“公司”，均指母公司；本报告中所称的“本集团”或“集团”，则为本公司及其子公司）的主要经营业务：

　　自营资产运用与分布表

　　金额单位：万元

　　注：（1）除特别说明外，本报告中数据均以人民币计量。

　　（2）资产运用中“其他”项主要包括固定资产、无形资产、递延所得税资产、使用权资产等。

　　信托资产运用与分布表

　　金额单位：万元

　　消费者权益保护工作

　　2024年，面对新的机遇、新的考验，公司坚持以习近平新时代中国特色社会主义思想为指导，牢牢把握金融工作的政治性、人民性，当好贯彻落实党中央决策部署的执行者、行动派、实干家。蹄疾步稳，抓铁有痕，公司在董事会的指导下，将消费者权益保护纳入公司治理、企业文化和经营战略，全面覆盖消费者八项基本权利，建立完善消保审查、信息披露、适当性管理、个人信息保护、合作机构管控、消保内部考核和审计等工作机制，以更加积极的姿态、更加有力的措施和更加卓越的成效构筑全方位的消费者权益保护体系，切实承担金融消费者合法权益保护的主体责任，促进公司业务稳健经营。2024年公司消费者权益保护工作主要内容如下：

　　一、 稳中求进，坚定履行首位主责

　　公司自上而下，持续完善以消保为导向的组织治理架构，加强消保工作的统筹推动。在公司年度董事会、战略会议等重要会议中，加强宣导消保工作的重要性、必要性，提高消保工作的战略定位；在公司章程、经营发展战略、企业文化报告、消保相关制度中，补充和完善消保工作内容，确保消保工作协调配合、传导和执行机制有效运行。公司董事长、高级管理层加强关注公司消保工作开展、落实情况，在日常工作中，对各项消保监管文件及工作逐笔批示，严格审签重要消保工作事项的对外报送。同时，定期听取消保专项工作、重大问题和重大政策等内容，如公司董事会、专项汇报会议等。高级管理层就汇报内容给出明确指示，夯实公司消保工作基础，努力提高公司消保工作水平。

　　二、 精准聚焦，推动消保提质增效

　　公司在有限资源的情况下，树立“重点抓、抓重点”思维，紧盯影响公司稳定发展的突出问题和关键症结，确定重点目标，明确主攻方向，落实三大“聚焦”。

　　1.聚焦机制与流程

　　公司紧跟监管政策新规，及时外规内化，优化设计开发、消保审查、营销宣传、适当性管理、个人信息保护、代销合作等环节机制。同时，充分发挥消保审查源头性合法合规防控作用，持续完善消保审查强制性约束机制，在核心系统内嵌审查流程，有效防止产品和服务绕开消保审查进入市场销售。加强消费者权益保护工作监督和考核，保证消保各项工作得到有效执行，做到“管得住、推得动、做得实”。

　　2.聚焦操作与服务

　　公司加强“三适当”管理，持续优化系统管控，对信托产品风险等级分级、投资者风险测评、信托产品和投资者风险匹配性、推介销售方案审批管理、销售行为控制监督等提出明确要求和依据，结合系统技术管控和检查管控，确保适当性原则有效落实。同时，加强合作机构管理，结合监管要求进一步完善消费者权益保护条款在合作机构准入、考核、退出标准中，通过合同条款，如保密条款等，对合作方行为进行约束。继续做好消保检查监督工作，组织开展投诉咨询工单流转和管理抽查、客户信息保护检查等，有效促进合作机构整改提升。

　　3.聚焦教育与培训

　　公司持续关注金融教育重点群体，建立完善的“线上+线下”“日常宣传浸润+大型专项活动”教育全网格体系，加强社会舆论正面引导，积极按照监管要求开展多项集中性教育宣传活动。同时，随着近期一系列货币财政政策的落地，公司推出《高管讲消保》系列宣教视频，旨在提示投资者更应保持清醒，意识到可能存在的市场波动、外部不确定性等各类型风险，避免盲目跟风，防范非理性投资行为。

　　公司充分利用监管、协会等培训资源，发挥线上培训优势，提升培训覆盖面和参与度；夯实现场培训基础，深化交流探讨。同时，公司密切关注消保领域监管规定及制度要求，结合员工岗位类别和工作需求，增加培训频次，不断增强队伍的专业能力和水平，时刻绷紧消费者权益保护的弦，全年共计开展4次大型专题培训，10余场消保相关培训。

　　三、 挺膺担当，护航公司行稳致远

　　公司始终遵循“两不、一坚持”（即不激化矛盾、不发生极端事件，坚持破刚兑）的原则，加强内外多方联动，采取消保风险地图分级包干应对、分类分策、协同分工等策略，优化消保前中后全流程11项应对机制，夯实7项体系，强化老年人缠访、极端现场录像等经验总结，积极主动沟通，解惑答疑。防微杜渐、打早打小，提前制定突发事件应对预案，保证全年无重大风险事件发生。同时，扎实开展突发事件应对演练培训，多点位提升消保意识能力，进一步凝聚队伍战斗力，激发干事热情、敢作善为、接续奋斗，护航公司行稳致远。

　　四、投诉处理情况

　　2024年我司始终坚持“以客户为中心”的经营理念，认真贯彻落实投诉管理相关规定，以高度的责任感和使命感来推动投诉处理工作，优化服务流程，持续提升客户服务体验，切实保护客户的合法权益。

　　2024年，公司受理自然人新增投诉共86件，现将投诉主要情况公示如下：

　　1．投诉业务类别分布情况

　　2024年，我公司受理新增投诉86件，涉诉产品共20个，涉诉产品的业务类型主要集中于房地产类信托，占年度总投诉量的88%。

　　2．投诉溯源分析

　　2024年，在我司受理的86件新增投诉件中，因对产品延期不满，引发投诉的共75件，占比87%；因对产品收益不满，引发的投诉7件，占比8%；因服务及其他引发投诉的共4件，占比5%。

　　3．投诉处理总体情况

　　针对以上投诉情况，公司始终坚持以客户为中心，积极与投诉人进行沟通，落实多元化解机制，为客户提供多元化的纠纷解决方案，积极妥善解决客户各类诉求。2024年公司受理的有效投诉均向客户反馈处理意见，投诉结案率100%。

　　2025年是“十四五”规划收官之年，公司将持续以习近平新时代中国特色社会主义思想为指导，全面贯彻落实党的二十大和二十届二中、三中全会精神，按照中央经济工作会议、中央金融工作会议和全国金融系统工作会议部署，坚持稳中求进工作总基调，完整、准确、全面贯彻新发展理念，深刻把握和运用五个“必须统筹”，坚定不移走中国特色金融发展之路，有序有效防风险，持之以恒强消保，全力以赴促发展，牢牢守住不发生系统性金融风险底线，推动金融高质量发展，切实保护消费者合法权益。

　　社会责任履行情况

　　一、发挥党的政治引领作用

　　报告期内，平安信托以党的二十大及二十届三中全会精神为指导，全面发挥“把方向、管大局、促落实”的党建引领作用，将党的领导融入公司治理、文化建设、人才培养等工作中，开展丰富多彩的教育学习及文化活动，支持公司稳健发展。

　　党建与公司治理的融合，对公司“三重一大”、经营管理、学习教育、规章制度、工作部署、党风廉政等重要事项进行集体讨论与决策，全面加强党委对公司经营决策的引领与指导；党建与文化建设的融合，深入践行平安新价值文化，组织各级党组织开展共建交流、党史教育活动；党建与公司人才培养相结合，组织书记座谈会、潜才员工培训班，强化人才梯队建设，进一步统一思想、统一行动。

　　强化党员职工思想建设，持续开展金融工作会议精神及党的二十届三中全会精神学习，坚持读原著、学原文、悟原理，通过直播党课、线上培训等开展专项学习；开展从严治党、反腐倡廉专项行动，组织学习《中国共产党纪律处分条例》，全面梳理检视业务制度，强化纪检监察，培育党员职工廉洁从业的价值取向。

　　二、深耕ESG责任投资，推动绿色金融发展

　　2024年，平安信托持续践行ESG责任投资理念，聚焦中西部民生项目、健康、环保及现代制造等重点行业，投入实体经济规模超9040亿元，助力实体经济高质量发展。积极践行国家绿色金融发展战略，截至2024年12月末，公司存续绿色信托规模54.64亿元，并持续公开披露公司环境信息报告。

　　三、重视文化建设培育信托文化

　　2024年为“信托文化提升年”。公司积极贯彻习近平总书记对建设中国特色金融文化的最新指示精神，落实监管工作要求，在重点聚焦对公司信托文化建设存在的问题和不足查漏补缺的基础上，进一步深化信托文化建设与战略引导、业务管理、员工行为管理等相融合，使信托文化在公司的建设成果更加成熟定型，并不断巩固、持续深化。

　　战略引导方面，公司紧密围绕“打造轻资产服务型信托专家”的战略目标，坚持深化业务转型和强化风险管理两手抓、两手硬。深化业务转型以价值创造和营销追踪为主线，升级管理工具，加快构建新发展格局，着力推动高质量发展；清廉文化建设方面，公司积极践行“清风守正、廉洁笃行、诚信为民、厚德致远”的行业清廉金融文化核心理念，面向全员开展廉政宣教活动40余期次，建章立制持续完善员工行为管控体系等；持续做好党纪、政纪联动处罚，培养员工“不敢违、不能违、不愿违”的合规意识，打造简单务实、风清气正的清廉金融工作氛围。文化共识树立方面，平安信托进一步将党的领导与公司文化建设相结合，围绕年度文化关键词“力”，开展年度表彰暨文化分享会、干部红色主题教育、大型员工户外拓展活动等文化教育活动，推动无偿献血、心青年融合计划第三期等公益行动，为社会贡献平安力量，引导员工树立正确的人生观、价值观和利益观。

　　四、依托金融+慈善模式，推进公益生态圈构建

　　2024年，平安信托开启第16年公益爱心旅程，持续在“生命守护”“金融安全”“乡村振兴”“绿色金融”“特殊关爱”五大公益方向发力。公司组织“平安信托志愿服务队”加入深圳金融青骑兵队伍，联动福田警方、社区、反诈中心等，先后开展5次金融消费者保护进社区、进CBD系列活动，重点落脚防非打非工作专项、金融反诈专项，扩大金融安全宣教工作的影响力；响应安全生产管理要求，大力培养职场安全维护志愿服务队伍，建立51名员工组成的志愿安全员队伍，参与消防应急、生命救护培训，助力公司推进消防知识宣教、联动社区、消防部门、大厦物业开展突发应急救援及消防疏散演练，共同助力社区安防管理落地；联动公司工会开展乡村振兴消费帮扶，通过工会统一认购、农产品品鉴、公益活动组织等模式支持乡村振兴消费帮扶，共计投入金额106万元，获得由平安集团工会颁发的“年度消费帮扶先进单位”；升级开展“蔚蓝行动·心青年融合计划”公益行动第三期，联合外部公益机构，以深圳地标平安金融中心商圈为基地推进无障碍设施测评公益项目，邀请15名心智障碍青年担任测评体验官，为心青年融入社会提供了全新的社会活动场景，同时联动“悦尔公益”机构为平安金融中心出具无障碍测评报告，为构建城市无障碍环境及友好社区提供有效数据。本次无障碍测评项目案例也被纳入悦尔公益商业向善年度公益案例。

　　公司治理结构

　　一、股东

　　报告期末公司股东总数为2个，相关情况如下：

　　表3.1.1-1

　　★为公司最终实际控制人

　　报告期内，公司股东及持股比例未发生变化。

　　报告期末，公司股东及其控股股东、实际控制人、一致行动人、最终受益人情况如下：

　　表3.1.1-2

　　报告期末，平安集团公司的关联方情况详见公开挂网的《中国平安保险（集团）股份有限公司2024年年度报告》。

　　报告期内，公司股东无出质公司股权情况。

　　二、董事、董事会及其下属委员会

　　表3.1.2-1（董事长、副董事长、董事）

　　注：（1）2023年12月15日，姚贵平先生因达到退休年龄，申请辞任公司第七届董事会董事长兼法定代表人，经审议通过，由方蔚豪先生接替姚贵平先生担任董事长兼法定代表人，方蔚豪先生的任职资格已于2024年1月9日获得监管批复。

　　（2）2023年12月15日，戴巍先生因工作安排，申请辞任公司第七届董事会执行董事职务，经公司2023年第三次临时股东会会议审议通过，由张中朝先生接替戴巍先生执行董事职务，张中朝先生的董事任职资格于2024年2月1日获得监管批复。

　　（3）2023年12月29日，经2023年第三次临时股东会会议审议通过，李佩锋先生接替张智淳女士出任公司第七届董事会非执行董事职务，其任职资格于2024年2月26日获得监管批复。

　　（4）2023年12月29日，经2023年第三次临时股东会会议审议通过，刘卉先生接替黄玉强先生出任公司第七届董事会非执行董事职务，其任职资格于2024年2月26日获得监管批复。

　　（5）2024年4月23日，经2023年度股东会审议通过，朱晓亮女士接替周立先生出任公司第七届董事会非执行董事职务，其任职资格于2024年6月6日获得监管批复。

　　表3.1.2-2（独立董事）

　　表3.1.2-3（董事会下属委员会）(1)

　　注：（1）2024年1月1日-2024年4月8日期间，公司董事会下属委员会委员名单。

　　（2）2024年2月26日，李佩锋先生董事任职资格获得监管批复，并正式接替张智淳女士出任专门委员会相关职务。

　　（3）2024年1月9日，方蔚豪先生董事任职获得监管批复，并正式接替姚贵平先生出任专门委员会相关职务。

　　（4）2024年2月26日，刘卉先生董事任职获得监管批复，并正式接替黄玉强先生出任专门委员会相关职务。

　　（5）2024年2月1日，张中朝先生董事任职获得监管批复，并正式接替戴巍先生出任专门委员会相关职务。

　　表3.1.2-4（董事会下属委员会）(1)

　　注：（1）2024年4月8日，经第七届董事会第十三次会议审议通过，基于监管相关规定及董事专业匹配度，调整公司董事会专门委员会委员名单，表3.1.2-3（董事会下属委员会）调整为表3.1.2-4（董事会下属委员会）。

　　（2）2024年6月6日，朱晓亮女士董事任职获得监管批复，并正式履行专门委员会相关职务。

　　三、监事、监事会及其下属委员会

　　表3.1.3（监事会成员）

　　本公司监事会未设立下属委员会。

　　四、高级管理人员

　　报告期末，公司在职高级管理人员情况如下：

　　表3.1.4

　　五、公司员工

　　报告期末，公司职工人数为309人：

　　表3.1.5

　　六、组织架构

　　内部控制、风险管理、净资本管理

　　一、内部控制

　　（一）内部控制环境和内部控制文化

　　公司一贯致力于构建符合法律法规和监管要求的内部控制体系，根据风险状况和控制环境的变化，持续优化内部控制机制。根据国家法律法规以及各监管机构的要求，公司以现代国际一流金融企业为标杆，秉承综合金融发展战略，结合经营管理需要，践行“法规+1”的合规理念，贯彻“目标明确、覆盖全面、运作规范、执行到位、监督有力”的方针，完善内部控制运行机制，着力提高抵御风险的能力，确保公司经营管理合法合规、符合监管要求，促进业务可持续健康发展。公司遵循“以制度为基础、以风险为导向、以流程为纽带”思路，强化内部控制日常化运作机制，持续提升内控工作的水平和效果，为公司持续稳健发展提供保障。

　　公司根据《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国信托法》《银行保险机构公司治理准则》《信托公司管理办法》《信托公司治理指引》及《企业内部控制基本规范》等国家相关法律法规和《公司章程》的要求，建立了由股东会、董事会、监事会和高级管理层组成的法人治理结构，形成了权力机构、决策机构、监督机构和管理层之间分工配合、相互协调、相互制衡的运行机制。公司股东会、董事会、监事会均按照相关法律、法规、规范性文件及《公司章程》的规定，规范有效地运作。公司完善的法人治理结构为公司内部控制目标的实现提供了合理保证。

　　公司积极开展合规文化建设，为合规管理工作的开展和内部控制建设营造优越的内部环境及合规文化氛围。公司通过《员工违规行为处理执行准则》制度，对违纪类型、违纪处理流程等做出明确规定，倡导员工诚信守法、廉洁自律，遵守公司内部规章制度，维护公司形象及社会公共秩序；通过《“红、黄、蓝”牌处罚制度》体系，对员工违规行为严格惩处，营造良好的内控环境；通过《合规手册》，明确公司合规管理职责，完善内部控制和风险管理体系；推动员工签署《合规履职承诺函》，从遵法守规、商业秘密、利益冲突等方面规范员工行为，提升员工知法守规意识。此外，公司通过全员大会、宣导专刊、面授培训、知鸟课程等多种形式高频次地开展内控文化宣导，在全公司范围内营造高层垂范、人人合规的良好氛围，增强全员合规内控意识。

　　（二）内部控制措施

　　按照相关法律法规、监管规定和内部制度的要求，公司建立了组织架构完善、权责清晰、分工明确、人员配备精良的内部控制组织体系。公司董事会负责内部控制的建立健全和有效实施，董事会下设审计委员会，负责监督、审查、评价公司内部控制的实施情况，协调内部控制审计及其他相关事宜；监事会负责对董事会建立与实施的内部控制进行监督，对公司管理层履职情况进行检查监督；2024年，公司持续加强“业务及职能部门直接承担管理、法律合规部门统筹推动支持、稽核监察部门监督检查审计”三道防线的分工与协作，强化工作衔接与信息共享机制，有效地实施内部控制，实现内部控制“促管理、促发展、促效益”的目标。公司持续优化内控治理结构，完善操作风险与内控管理、关联交易管理、反洗钱管理、授权管理、绩效考核管理、消费者权益保护管理、员工行为管理等机制，持续优化公司内部控制政策、框架、流程、系统及工具标准，提升管理水平，并加强高风险事件管控，防范系统性风险及风险传递，落实合规内控考核，进一步促进内部控制有效实施。2024年，公司继续贯彻落实《企业内部控制基本规范》及配套指引的相关要求，积极开展内控评价工作，如期完成公司层面控制、信托管理、财务管理与信息技术控制等流程的内控自评工作；同时，公司持续关注业务的合规发展和内部控制，通过有效识别、评估以防范和化解内控风险，为公司的稳健经营提供保障。

　　（三）信息交流与反馈

　　公司不断建立完善信息交流与反馈制度，包括内部信息交流及报告与披露。

　　公司建立了顺畅、双向的内部信息交流制度。公司开通各种信息交流渠道，通过公司公文、公告、制度库等传递和获取信息；充分利用信息技术，通过网络、移动互联、视频会议、电话会议、邮件等方式在公司内部传递信息，确保能够将决策层的战略、政策、制度及相关规定等信息及时传达给员工；加强对信息系统开发与维护、访问与变更、数据输入与输出、文件储存与保管、网络安全等方面的控制，保证信息系统安全稳定运行；通过重大事项报告制度，以及内部信息反馈机制让员工将业务经营、内部控制、风险管理中存在的问题及时向各级管理层报告，促进部门间、部门内部协调高效运作。同时，公司强调信息沟通在反舞弊工作中的作用，通过教育预防、制度保障、检查监督的方法预防、发现、惩戒舞弊行为。

　　报告与披露侧重于公司与外部的信息交流与反馈，公司先后制定了《信息披露管理办法》《关联交易管理制度》《声誉风险管理办法》《信托产品信息披露管理办法》等信息披露和报告管理制度。公司设置专门部门负责对内对外的信息整合与发布、媒体关系管理及危机管理，确保了及时、真实、完整地向监管部门和外界披露相关信息，确保公司与外部投资者、客户、中介机构等有关方面之间进行有效交流，也确保了信息交流过程中发现的问题及时得到解决。

　　（四）监督评价与纠正

　　公司已形成事前、事中与事后“三位一体”的风险管理和监督评价体系，对业务环节和经营管理进行持续性的全方位、全过程的监督、评价与纠正。2024年度全面完成内部控制评价计划，符合《企业内部控制基本规范》等监管规定和公司完善治理结构、强化内部控制体系建设的总体要求。

　　事前监督主要从制度建设、制度与流程检视及完善、风险信息收集、识别与监测整合等方面展开，对公司的内部控制进行事前管理；事中监控包括风控中心的风管团队、法律合规团队、内嵌风控团队、业务部门及投后管理团队的持续监控；事后监督通过常规稽核、专项稽核、离任稽核、信访调查等模式发现、评估公司经营中存在的制度和流程执行缺陷，并建立规范的后续整改跟踪程序确保改进措施得到落实，有效提升公司的内控水平。

　　二、风险管理

　　（一）风险管理概况

　　2024年，面对外部压力加大、内部困难增多的复杂严峻形势，在以习近平同志为核心的党中央坚强领导下，国民经济运行总体平稳、稳中有进，经济社会发展主要目标任务顺利完成。

　　在此背景下，国家金融监督管理总局发布多项新规，持续严监管态势，推动信托业务的多元化与国民性，倡导信托行业做好金融“五篇大文章”。信托行业践行《关于规范信托公司信托业务分类的通知》、《信托公司监管评级与分级分类监管暂行办法》等一系列政策导向的指引，从服务对象、服务起点、服务职责、收入来源等方面厘清自身角色定位，在受益人利益最大化的原则下转变业务驱动和发展模式，降低经济周期波动带来的不利影响。

　　平安信托根据上述政策导向、市场趋势，结合牌照特点和自身资源禀赋，以信托业务新三分类为主线、对标信托公司监管评级提示的公司治理、资本要求、风险管理、行为管理、业务转型五大模块的管理要求，在展业规划上坚决回归本源业务，大力发展资产服务信托，保持公司在家族信托、保险金信托领域的品牌优势，积极探索公益信托、慈善信托的发展；规范开展资产管理信托，加强信用风险、市场风险、流动性风险和操作风险的管理，强化募投管退管理与信息披露工作，探索具有可持续性的专业化、差异化、特色化商业发展模式。

　　在风险管理方面，公司以“塑体系、优机制、控风险”为核心，推行“全员参与、全流程管控、业务全覆盖”的风险管控机制，细化“三道防线”精细化管理。公司深入优化全面风险管理体系，提升制度、策略、限额、授权、问责、培训等配套举措，风险识别、判断、管理、预警与化解能力进一步提升，实现了对各风险类型的全归口管理和全面覆盖。

　　1.风险管理架构

　　我司风险治理架构由董事会及其下设的董事会风险管理委员会、监事会、高级管理层及其下设的全面风险管理执行委员会、风险管理职能部门、各业务部门及事业部内嵌风控团队构成。

　　董事会承担公司风险管理最终责任，由董事会下设的董事会风险管理委员会履行相应的风险管理职责。公司高级管理层承担全面风险管理的实施责任，全面风险管理执行委员会作为公司高级管理层下设的风险管理专业委员会，承担公司全面风险管理实施相关工作的审议和决策等职能，对公司高级管理层负责并报告工作。公司监事会承担全面风险管理的监督责任，负责监督检查董事会和高级管理层在风险管理方面的履职尽责情况并督促落实整改。公司各风险管理职能部门按照职责划分，分别负责各风险类型的日常管理工作，承担制定政策与流程、监测和管理风险的责任。各业务部门及事业部内嵌风控团队履行直接的风险管理职责。

　　公司各事业部作为公司风险管理的第一道防线，履行直接的风险管理职责，承担本部门风险管理的第一责任；为压实一线管理责任，实现风险前置化解，强化风控对前台赋能，风控部对各事业部委派内嵌风控团队，设置事业部风险总监。事业部风险总监统管内嵌评审、法审团队，实行风险与合规工作垂直化管理，负责监督事业部各类业务的投前、投中、投后全流程全面风险管理，及时、准确向公司高级管理层和风险管理职能部门报告业务状况和风险信息。为确保内嵌风控团队的独立性，事业部风险总监考核评价以风控部为主，接受风险管理职能部门的监督检查，为风险管理职能部门履行职责提供必要的协助和支持。

　　公司风险职能部门作为公司风险管理的第二道防线，按照职责分工牵头履行各类风险的日常管理，其中风控部负责牵头信用风险、资产质量、产品流动性风险、市场风险、集中度风险（含风险限额）、合规操作风险（含合规风险、关联交易、操作风险、反洗钱、外包风险）管理，企划财务部负责牵头战略风险、法人流动性风险与资本风险管理，运营管理部负责牵头运营风险管理与消费者权益保护，信息科技部负责牵头信息科技风险、数据治理管理，综合管理部负责牵头声誉风险管理。同时，为强化风控部对内嵌风控团队的工作指导与职能监督，风控部负责牵头修订公司风险管理政策和程序，审批主体信用评级并升级信用评级模型，完善集中度管理规则，持续优化尽调、评审报告模板，更新资产分类标准，建立复杂项目集中审议制及分级授权机制，制定清晰的执行和问责机制，维护风险管理相关系统功能升级，确保风险管理策略、风险偏好和风险限额得到充分传达和有效监测，实现风险信号早发现、早预警、早化解。

　　公司稽核监察部作为公司风险管理的第三道防线，2024年增加了内部审计的频次与力度，充分发挥稽核监察主动前置作用，对公司各层级的全面风险管理工作进行独立、客观的审查和评价，形成专项评估报告，提示体系优化升级管理建议，提升风险发现、预警、处罚的前瞻性，向董事会、监事会、高级管理层提交审计报告。对内部审计发现的问题，督促相关责任人及时整改，跟踪检查整改措施的落实情况。

　　2.风险管理专项工作

　　在建章立制方面，公司为搭建横到边、纵到底的风险管控网状管理体系，拓展三道防线的管理范畴，层层压实管理责任，规范风险管理动作，针对各转型业务品种配套“管理办法+业务制度+操作指引”的制度升级机制，保障流程、授权、风控要求等有据可依，根据展业需要不断提升管理质效，强化事前审查、事中管控、事后监督、信息共享、应急处置、宣传培训、考核传导、溯源整改、审计评价等机制。通过持续组织制度“立改废”年度规划跟踪，同步监管新规出台及时进行监管新规解读及发布合规提示，推进外规内化和制度先行，将制度建立在流程上，将流程建立在系统上，推动风险管控的先知、先觉、先行，力争展业“零瑕疵”、“零缺陷”。

　　在管理机制方面，为加强业务尽职履责管理、流动性及市场风险的管控常态化工作机制，公司在全面风险管理执行委员会下新设业务风险（尽职履责）管控委员会、证券投资及流动性风险决策委员会。通过加强对风险限额、同业动向、监管政策等因素的跟踪分析，梳理业务流程各阶段风险控制事项，全面检视尽职调查、销售管理、风险管理、信息披露等关键环节的履职和管理情况，通过建制度、定模板、优流程、强系统，完成重点业务、重点风险类型等专项检视，促使公司展业中募投管退各环节的受托履职工作有效开展，压实全面风控管控责任，提升业务风险防控有效性，前瞻化解公司潜在风险隐患。

　　在限额管理方面，公司将集中度风险管理要求内嵌于风控系统，完善公司集中度风险管理体系，从集中度风险管控维度、业务线梳理、限额设定、限额预警、超限审批流程等各方面树立管控机制，加强防范公司所面临的交易对手集中度、投资资产集中度等风险。

　　在风险识别方面，公司围绕经营面临的各风险类型，持续完善“风险仪表盘”运行机制，对全面风险管理指标进行滚动监测，动态呈现风险迁徙趋势，对超出阈值或有恶化趋势的指标，提前开展风险研判，提高公司经营与风险管控的前瞻性。公司以资产质量为基础，聚焦受托管理的六大核心风险，升级“风险地图”管理。通过对风险进行量化、动态、可视化管理，精准识别重要风险点、业务风险等级、项目风险等级与风险损失，针对性制定风险项目管理策略，动态呈现风险迁徙趋势，基于“在哪里、去哪里、怎么去”的方法论，深入论证公司展业规划与风险化解路径，通过风险复盘举一反三，实现同类风险问题的源头归因与及时整改。

　　在风险化解方面，公司推动了风险资产集中处置与清管分离两大重点工作，权责到人并完善配套考核机制。公司持续健全风险资产处置工作流程，一方面建立常态化职能部门联动机制，提高沟通协调效率，促进信息共享，提前制定应对预案及时保全资产，切实维护信托财产安全和投资人利益；另一方面整合专业资源和渠道资源，完善合作律所、评估机构、资产管理机构白名单库，借助第三方专业经验，通过司法诉讼、和解重组等传统处置模式加大风险资产处置力度。同时，公司积极探索与不良资产管理机构和金融稳定保障基金等合作机会，多渠道加快推进资产风险化解。

　　在风险问责方面，公司在《绩效问责管理制度》加强对违法违规行为的处罚力度，明确指标设置应突出合规经营和风险管理的重要性。公司通过《风险项目专职辅助清收管理办法》增强风险防控意识，经专职辅助清收调查小组认定管理责任后，风险项目责任人专职辅助清收，重新安排风险项目责任人的岗位与薪酬。

　　在系统建设方面，公司提升了“智能风控”系统。2024年公司持续围绕资产服务与资产管理业务，持续完善合规要点与操作红线的智能化风险管控功能，在现有预警监控体系下将交易对手监控范围创新拓展至持有物业租户与服务信托合作渠道机构，将产品存续期自动化风险监测的产品覆盖范围扩展至家族信托、家庭服务信托与保险金信托等服务信托品种。推动开展标品风控限额梳理工作，完成证券服务信托下三大类业务的限额梳理和阈值配置，切实做好标品业务阈值管理、预警监测、事后督办等工作，累计开发140+计算因子，配置900+风险条目，支持合规风险、操作风险等五大类风险逾90%的限额系统配置；以外部资讯和内部持仓、交易等数据为基础，根据阈值配置对存量产品进行实时测算，对触警事项T+1自动提醒，提升产品管理质量及效率；对触警事件增加临期提醒、事件升级功能，实现事件可追踪、工作可留痕，做好事后督办管理工作。加强人行征信对接管理，通过内控机制、数据质量、系统管控三个方面的调整，确保公司量化考评达标。

　　（二）各类风险管理

　　1. 信用风险管理

　　信用风险主要是指交易对手未能履行合同所规定的偿付义务，或由于信用评级或履约能力等变化导致债务偿付发生不利影响。

　　固有业务方面，公司今年未出现表内不良项目新增，已对各项资产做好日常监测并充分评估风险变动情况，定期对资产估值、对应收账龄长短等作减值估算，一旦预期发生减值，提前做好充分的减值准备，减值增提安排对公司经营不产生重大影响。同时，公司将采取诉讼催收、债务置换、债权处置等方式，加快化解项目风险，将固有业务信用风险控制在可承受范围。

　　信托业务方面，报告期内监管各项房地产利好政策频出，但房地产行业景气度持续下行趋势尚未扭转，增加了地产项目的处置难度。城投平台持续推动隐性债务化解与置换，加快推进市场化转型。自2022年以来，公司已停止地产项目以及面向个人投资者的融资类信托业务新增展业。

　　公司在风险处置上遵循现金清收为第一选择，“一案一策”制定风险处置方案推进风险项目处置盘活，争取实现处置效益最大化，严格防范尽职调查不充分、估值定价不合理、价值挖掘不充分、市场推介不到位、竞价程序不规范的情形，积累外部资产交易平台等服务商资源，以市场化、法制化方式，围绕“快收、多收”的处置目标，做专、做透“债权转让、司法诉讼、非诉催收”等传统处置模式，做强、做精“债权转让+合作清收、债权转让+差额补足”等创新处置模式，加大处置力度，拓宽处置渠道，加强现场派驻人员管理，强化信息披露管理，完善受益人大会决策机制，切实保护公司及投资人的权益。在城投平台非标负面舆情频出的情况下，公司在报告期内实现面向个人投资者的信政业务全部良性退出，有力维护投资者合法权益。

　　2．市场风险管理

　　市场风险是指由于市场价格或利率波动而导致的对金融工具的资产价值产生负面波动的风险。

　　固有业务方面，公司以闲置资金投资货币基金、短久期低风险的固收类资管产品为主。报告期末，受股价、市场汇率、利率及其他价格因素变动而承受的风险相对较小，市场风险对我司的盈利能力及财务状况未产生重大影响。

　　信托业务方面，公司执行稳健、审慎的市场风险管理要求，以短久期防御策略为主，持续根据市场形势变化，适时调整资产组合结构与产品风险管控限额，引导业务进行多策略发展，平衡风险与收益。在日常管理中，公司监控市场利率变动并根据市场形势变化及时跟踪市场舆情及风险事件，及时进行产品检视，包括投资限制监控、预警线、平仓线监控、组合限额执行情况等；对市场风险指标的绝对值、变动幅度超过一定阈值的持仓加强监测频度。偏股类信托产品方面，在交易系统中提取持仓信息，检查是否存在退市风险警示股票，通过对投顾/目标管理人负面舆情的监控，识别、排查和评估是否存在对投资者利益有重大不利影响的事项，并制定风险应对措施；偏债类信托产品方面，从债券投资类型、评级要求、特定品种准入要求、投资集中度、组合久期等多个方面限定了债券投资的范围和投资限制，有效管控市场波动风险，在存续期持续对持仓债券估值水平、债券久期、DV01、产品净值、夏普比等指标进行动态监测，对相关品种的信用利差、市场净融资情况、收益水平变化进行持续跟踪。

　　3．流动性风险管理

　　流动性风险是指公司无法及时获得充足资金以支付到期债务或履行其他支付义务，致使日常经营受到影响的风险。

　　固有业务方面，公司对流动性风险持续保持高度重视，坚持全面、前瞻、效益、合规、审慎五大原则，从风险的识别、计量、监测、控制四个维度入手，落实好流动性风险预警机制。公司流动性管理工作中，各部门加强联动、信息共享，强化风险识别、风险计量、风险监测及风险控制，确保各个环节的防控工作落实到位，防范各类潜在风险外溢至固有流动性风险。公司持续优化产品流动性压力测试体系，综合考量信用、市场、操作等风险因子，定期测试极端情景下公司的流动性承压能力，并通过不定期的风险场景演练，充分检验公司在面对应急事件时资金备付的有效性及现金流预测的准确性，制定合理有效的流动性应急预案，严守流动性安全底线。同时，公司持续做好现金流储备管理，强化流动性应急能力，推动落实各项管控措施，确保公司稳健经营。公司通过上述一系列对流动性风险预警、管控及应对措施上的改进和加强，在确保流动性的平稳运营的同时，有效提升了资金运营效率。报告期内，公司流动性波动平稳，整体风险可控，无重大流动性风险事件发生。

　　信托业务方面，公司根据业务类型不同，采取不同策略和措施管理产品流动性风险，实施分级预警。持续加强内部投研能力建设，以意识为先导，变被动为主动，对宏观经济、监管政策进行持续跟踪及分析，对产品流动性风险识别、监测和控制以系统功能升级+人工辅助相结合，重点通过提高资产处置变现能力、新增资金募集渠道及流动性储备资源等方式提升产品流动性应急能力，强调负债稳定性的管理要求，确保业务高效发展的同时保持流动性充裕，报告期内未发生重大流动性风险事件。2024年以来，信用风险、市场风险、声誉风险等其他风险类型对产品流动性风险均可产生一定的风险传染效应。对此，公司在加强日常产品流动性管理的基础上，已建立相应的舆情管控与联动处置机制，强化线上线下沟通，及时响应客户诉求与咨询。

　　4．操作风险管理

　　操作风险是指由不完善或有问题的内部程序、员工和信息科技系统，以及外部事件所造成损失的风险。

　　公司持续推进操作风险识别、评估、监测、报告等管理体系，强化事前、事中、事后的风险防范和监控。在公司层面，推动风险与控制自我评估（RCSA）、关键风险指标（KRI）、损失数据收集（LDC）三大工具的落地实施。RCSA方面，公司遵照《企业内部控制基本规范》开展2024年内控评价相关工作，重点关注高风险流程领域及公司的重点事项。KRI方面，开展年度指标检视，完善指标设置。LDC方面，维护风险事件的建立机制，关注高风险事件、跟进其检视及整改情况。

　　日常管理中，针对新增操作风险事项，公司针对性采取整改优化措施，并严格推进整改落实、优化流程管控及强化管理执行。此外，公司推进业务制度管理提升，夯实制度基础建设、保障业务战略转型执行、强化闭环风险管控、指导业务落实规范；持续开展合规内控教育宣导、法规解读、以案释法，强化员工合规管理意识；建立健全全流程管控机制，夯实合规管理理念。报告期内公司整体操作风险水平保持在可控制水平，无重大操作风险事件发生。公司将根据经济环境的变化和监管要求，持续评估和完善内部控制举措，强化操作风险管控。

　　5．关联交易风险管理

　　关联交易风险是指公司在关联交易控制过程中，由于关联方界定不准确、关联交易定价不合理以及关联交易活动中断等原因导致的各种风险。

　　公司持续优化关联交易管理体系与机制，强化流程管控，进一步完善监管事前报备及预登记管理。制度建设方面，对标 《银行保险机构关联交易管理办法》（中国银行保险监督管理委员会令〔2022〕1号）相关要求，已下发《平安信托有限责任公司关联交易管理制度》及其配套制度《董事会关联交易控制委员会议事规则》，厘清关联交易管理相关人员的职责，完善关联交易识别。培训宣导方面，按照《银行保险机构关联交易管理办法》等相关法律法规的要求，重点解读新规主要变化及影响，通过知鸟软件开展全员考试。日常管理方面，按照监管规定，定期开展关联方清单更新工作，为关联交易管理提供基础信息，并及时报送监管机构，按照现行管理制度要求披露关联交易信息，有效厘清关联交易真实背景，防止关联方利益输送、隐藏风险或监管套利，确保关联交易管理体系有效运行。报告机制方面，公司定期梳理关联交易情况和关联交易管理制度执行情况，并向公司监事会提交专项报告。重大关联交易管控方面，加强重大关联交易的识别，及时上报董事会关联交易控制委员会审议。

　　公司已实现关联交易风险管控智能化建设，通过梳理监管要求、对标头部同业，聚焦资产服务与资产管理信托，关联交易智能管控平台可支持“3类识别-6种管控-60+场景”风险管控。该平台利用大数据实现了资金来源、信托计划、资金运用等3类层面各交易主体的关联交易自动识别，在产品成立、投资交易、存续期管理等环节通过RPA技术支持了关联提示、邮件提醒、交易拦截、命中审批、自动预警与信披推送等6种关联交易智能管控手段，最终通过灵活配置应用在了16类底层资产的64个投资场景，平均每月实现近万投资者流水自动检查、数万笔投资指令主体自动识别、数千底层标的主体每日自动监测，全面提升关联交易的智能化风控水平。

　　6．运营风险管理

　　运营风险是指在覆盖整个价值流程中任何由于在操作流程、人员及跨部门协作的不足或失误而引致的风险损失。

　　公司以精益运营为目标，持续优化运营风险管理体系建设，持续深挖机制、流程，强化1+N服务，做实三个提升，即提升服务能力、提升服务品质、提升服务品牌，打造“全、快、高、优”的交易询价能力，用专业为客户资金增值，夯实专业、及时、准确的估值管理能力，推进数字化运营平台建设，在提效降本的同时赋能业务，报告期内实现运营作业零风险。

　　公司持续开展运营全流程风险检视，通过梳理七大维度风险场景，搭建17项系统监控功能，实现标品估值前中后风险管控；梳理家族信托、股权类产品等近20项作业流程，建立标准化处理机制，保证运营质量；梳理产品要素端对端管理流程，厘清相关方职责，排查“固定计提日”及“成功计提日判定规则”，避免作业差错及损失。同步，通过升级运营服务“套餐”，实施“首问责任”“服务承诺”等措施，积极提升运营服务品质，支持业务快速发展。

　　7. 信息科技风险管理

　　信息科技风险是指信息科技在公司运用过程中，由于自然因素、人为因素、技术漏洞和管理缺陷产生信息安全事件和信息系统故障的风险。

　　报告期内公司信息科技风险各项监测指标均正常，持续加强信息安全和IT运营管理，夯实信息安全管理基础，保障信息系统安全、稳定运行。公司通过建设“技防+人防”信息安全生态体系，外防网络威胁攻击，内防敏感数据外泄和滥用。通过实施纵深防御体系，构筑“外驱+内生”铜墙铁壁，层层过滤风险。

　　公司持续以科技赋能业务发展，以科技管控全流程风险。通过系统支持新产品套餐化准入，实现产品落地周期加速。通过提升自动估值率、外部净值自动解析等措施实现运营成本下降的同时，零运营差错。通过完善信息披露全流程系统，提升信息披露自动化率，协助实现信息披露零遗漏、零瑕疵。通过升级风险预警系统，强化5大类风险、数万风险指标的自动化监测，风险预警更全面更及时。

　　在数据治理方面，公司践行监管要求，按“三分类”指引全面落实中信登登记和监管报送作业，降低差错风险，开展全流程断点检视，持续推进数字化运营体系建设，通过自动化报送实现及时、准确的监管报送。

　　8.声誉风险管理

　　声誉风险是指由公司的经营管理、从业人员行为或外部事件等，导致监管、媒体、社会公众、利益相关方等对公司形成负面评价，从而损伤公司品牌价值，影响公司正常经营的风险。

　　报告期内，公司全面检视舆情管理制度健全性与落实有效性，将各类声誉风险处置预案形成规范化的制度文本，明确声誉风险工作小组的建立与架构、各部门的职责与分工、风险处置的应对举措和响应流程等内容，形成制度并下发至相关部门，用于指导声誉风险处置的实操工作，依托声誉风险月度专项汇报机制，持续提升公司正面声量，从而最大程度地降低声誉风险事件对公司品牌的影响，构建声誉风险管理工作的长效运作机制。

　　公司持续巩固敏感舆情联防联控机制，提升舆情管理的前瞻性与主动性，内部成立专项工作组，以“不激化矛盾”为核心，与代销机构联动推动群诉风险化解，搭建消保审查机制、加强群诉客户动态监控、通过对客户分层分类管理，高效联动渠道、业务、处置、法律、行政等团队，共同面对客户，最大限度地安抚客户情绪，力争妥善解决客户争议。

　　三、净资本风险控制指标

　　截至2024年12月31日，平安信托净资本规模192.09亿元，净资本与各项业务风险资本之和的比例为264.33%（监管要求≥100%），净资本与净资产比例为77.16%（监管要求≥40%），均符合监管要求。具体净资本风险控制指标情况如下：

　　表2.4.1金额单位：万元

　　公司监事会意见

　　公司监事会认为，报告期内，公司依法运作，决策程序合法有效，没有发现公司董事、高级管理层履行职务时有违法违规、违反公司章程或损害公司及股东利益的行为。公司2024年度财务报告中披露的财务信息，真实反映公司的财务状况和经营成果。

　　审计报告

　　一、 自营资产

　　（一） 会计师事务所审计结论

　　审计报告

　　安永华明(2025)审字第70042674_H01号

　　公司名称 平安信托有限责任公司

　　平安信托有限责任公司董事会：

　　一、审计意见

　　我们审计了 平安信托有限责任公司的财务报表，包括 当期资产负债表日 2024年12月31日的合并及公司资产负债表， 2024年度的合并及公司利润表、所有者权益变动表和现金流量表以及相关财务报表附注。

　　我们认为，后附的平安信托有限责任公司的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则的规定编制，公允反映了 平安信托有限责任公司当期资产负债表日 2024年12月31日的合并及公司财务状况以及当期会计期间 2024年度的合并及公司经营成果和现金流量。

　　二、形成审计意见的基础

　　我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。审计报告的“注册会计师对财务报表审计的责任”部分进一步阐述了我们在这些准则下的责任。按照中国注册会计师职业道德守则，我们独立于平安信托有限责任公司，并履行了职业道德方面的其他责任。我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。

　　三、其他信息

　　平安信托有限责任公司管理层对其他信息负责。其他信息包括年度报告中涵盖的信息，但不包括财务报表和我们的审计报告。

　　我们对财务报表发表的审计意见不涵盖其他信息，我们也不对其他信息发表任何形式的鉴证结论。

　　结合我们对财务报表的审计，我们的责任是阅读其他信息，在此过程中，考虑其他信息是否与财务报表或我们在审计过程中了解到的情况存在重大不一致或者似乎存在重大错报。

　　基于我们已执行的工作，如果我们确定其他信息存在重大错报，我们应当报告该事实。在这方面，我们无任何事项需要报告。

　　审计报告（续）

　　安永华明(2025)审字第70042674_H01号

　　平安信托有限责任公司

　　四、管理层和治理层对财务报表的责任

　　平安信托有限责任公司管理层负责按照企业会计准则的规定编制财务报表，使其实现公允反映，并设计、执行和维护必要的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。

　　在编制财务报表时，管理层负责评估平安信托有限责任公司的持续经营能力，披露与持续经营相关的事项（如适用），并运用持续经营假设，除非计划进行清算、终止运营或别无其他现实的选择。

　　治理层负责监督平安信托有限责任公司的财务报告过程。

　　五、注册会计师对财务报表审计的责任

　　我们的目标是对财务报表整体是否不存在由于舞弊或错误导致的重大错报获取合理保证，并出具包含审计意见的审计报告。合理保证是高水平的保证，但并不能保证按照审计准则执行的审计在某一重大错报存在时总能发现。错报可能由于舞弊或错误导致，如果合理预期错报单独或汇总起来可能影响财务报表使用者依据财务报表作出的经济决策，则通常认为错报是重大的。

　　在按照审计准则执行审计工作的过程中，我们运用职业判断，并保持职业怀疑。同时，我们也执行以下工作：

　　（1）识别和评估由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险，设计和实施审计程序以应对这些风险，并获取充分、适当的审计证据，作为发表审计意见的基础。由于舞弊可能涉及串通、伪造、故意遗漏、虚假陈述或凌驾于内部控制之上，未能发现由于舞弊导致的重大错报的风险高于未能发现由于错误导致的重大错报的风险。

　　（2）了解与审计相关的内部控制，以设计恰当的审计程序，但目的并非对内部控制的有效性发表意见。

　　审计报告（续）

　　审计字号 安永华明(2025)审字第70042674_H01号

　　平安信托有限责任公司

　　五、注册会计师对财务报表审计的责任（续）

　　在按照审计准则执行审计工作的过程中，我们运用职业判断，并保持职业怀疑。同时，我们也执行以下工作：（续）

　　（3）评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计及相关披露的合理性。

　　（4）对管理层使用持续经营假设的恰当性得出结论。同时，根据获取的审计证据，就可能导致对平安信托有限责任公司持续经营能力产生重大疑虑的事项或情况是否存在重大不确定性得出结论。如果我们得出结论认为存在重大不确定性，审计准则要求我们在审计报告中提请报表使用者注意财务报表中的相关披露；如果披露不充分，我们应当发表非无保留意见。我们的结论基于截至审计报告日可获得的信息。然而，未来的事项或情况可能导致平安信托有限责任公司不能持续经营。

　　（5）评价财务报表的总体列报（包括披露）、结构和内容，并评价财务报表是否公允反映相关交易和事项。

　　（6）就平安信托有限责任公司中实体或业务活动的财务信息获取充分、适当的审计证据，以对财务报表发表审计意见。我们负责指导、监督和执行集团审计，并对审计意见承担全部责任。

　　我们与治理层就计划的审计范围、时间安排和重大审计发现等事项进行沟通，包括沟通我们在审计中识别出的值得关注的内部控制缺陷。

　　（二）合并资产负债表

　　2024年12月31日

　　（除特别注明外，金额单位为人民币万元）

　　（二）合并资产负债表（续）

　　2024年12月31日

　　（除特别注明外，金额单位为人民币万元）

　　（三）合并利润表

　　2024年度

　　（除特别注明外，金额单位为人民币万元）

　　（四） 合并所有者权益变动表

　　2024年度

　　（除特别注明外，金额单位为人民币万元）

　　（四）合并所有者权益变动表（续）

　　2024年度

　　（除特别注明外，金额单位为人民币万元）

　　（五）合并现金流量表

　　2024年度

　　（除特别注明外，金额单位为人民币万元）

　　（下转C2版）