山西壶化集团股份有限公司 2025年度董事会工作报告

　　2025年，山西壶化集团股份有限公司（以下简称“公司”）董事会严格遵守《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国证券法》《深圳证券交易所股票上市规则》《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第1号——主板上市公司规范运作》等法律法规和《公司章程》相关规定，围绕公司总体战略目标，规范运作、科学决策，积极开展董事会各项工作，坚决贯彻执行股东会的各项决议，推动公司各项业务顺利有序开展，保障了公司和全体股东的利益。

　　现将公司董事会2025年度主要工作情况报告如下：

　　一、经营情况

　　2025年，在董事会的正确领导下，公司产销双增、收入利润双升，公司经济顶压前行、向新向优发展，展现强大韧性和活力。

　　报告期内，公司实现收入13.12亿元，同比增长19.19%，实现归属于上市公司股东的净利润1.72亿元，同比增长22.87%，每股收益0.86元。

　　二、董事会工作情况

　　2025年公司共召开了八次董事会，具体如下：

　　1、2025年1月9日，公司第四届董事会第十七次会议审议通过了《关于回购公司股份方案的议案》。

　　2、2025年1月23日，公司第四届董事会第十八次会议审议通过了如下议案：

　　议案一、《关于变更部分募集资金用途用于收购河北天宁化工股权的议案》；

　　议案二、《关于调整公司独立董事津贴的议案》；

　　议案三、《关于召开2025年第一次临时股东大会的议案》。

　　3、2025年4月23日，公司第四届董事会第十九次会议审议通过了如下议案：

　　议案一、《2024年度总经理工作报告》；

　　议案二、《2024年度董事会工作报告》；

　　议案三、《2024年度财务决算报告》；

　　议案四、《2025年度财务预算报告》；

　　议案五、《2024年年度报告全文及摘要》；

　　议案六、《2024年可持续发展报告》

　　议案七、《2024年内部控制自我评价报告》；

　　议案八、《关于2024年度募集资金存放与使用情况的专项报告的议案》；

　　议案九、《关于2024年度利润分配预案的议案》；

　　议案十、《关于续聘会计师事务所的议案》；

　　议案十一、《关于公司及子公司向银行申请综合授信额度的议案》；

　　议案十二、《关于2025年度日常关联交易预计的议案》；

　　议案十三、《关于使用闲置募集资金进行现金管理的议案》；

　　议案十四、《关于使用自有资金进行现金管理的议案》；

　　议案十五、《关于公司董事2025年度薪酬方案的议案》；

　　议案十六、《关于公司高级管理人员2025年度薪酬方案的议案》；

　　议案十七、《关于提请股东会授权董事会办理小额快速融资相关事宜的议案》；议案十八、《2025年第一季度报告》；

　　议案十九、《关于召开2024年年度股东会的议案》。

　　4、2025年5月30日，公司第四届董事会第二十次会议审议通过了如下议案：议案一、《关于＜公司第二期员工持股计划(草案)＞及其摘要的议案》；

　　议案二、《关于＜公司第二期员工持股计划管理办法＞的议案》；

　　议案三、《关于提请股东会授权董事会办理公司第二期员工持股计划有关事项的议案》；

　　议案四、《关于召开2025年第二次临时股东会的议案》。

　　5、2025年7月25日，公司第四届董事会第二十一次会议审议通过了如下议案：

　　议案一、《关于公司符合向特定对象发行股票条件的议案》；

　　议案二、《关于公司2025年度向特定对象发行股票方案的议案》；

　　议案三、《关于公司2025年度向特定对象发行A股股票预案的议案》；

　　议案四、《关于公司2025年度向特定对象发行A股股票方案论证分析报告的议案》；

　　议案五、《关于公司2025年度向特定对象发行A股股票募集资金使用可行性分析报告的议案》；

　　议案六、《关于公司前次募集资金使用情况报告的议案》；

　　议案七、《关于公司2025年度向特定对象发行股票摊薄即期回报、填补措施和相关主体承诺的议案》；

　　议案八、《关于公司未来三年（2025-2027）股东分红回报规划的议案》；

　　议案九、《关于提请股东会授权董事会及董事会授权人士办理本次向特定对象发行股票相关事宜的议案》；

　　议案十、《关于择期召开股东会的议案》。

　　6、2025年8月26日，公司第四届董事会第二十二次会议审议通过了如下议案：

　　议案一、《2025年半年度报告全文及其摘要》；

　　议案二、《2025年半年度募集资金存放与使用情况的专项报告》；

　　议案三、《关于修订＜公司章程＞的议案》；

　　议案四、《关于修订＜股东会议事规则＞的议案》；

　　议案五、《关于修订＜董事会议事规则＞的议案》；

　　议案六、《关于修订＜独立董事工作制度＞的议案》；

　　议案七、《关于修订＜审计委员会工作细则＞的议案》；

　　议案八、《关于修订＜提名委员会工作细则＞的议案》；

　　议案九、《关于修订＜薪酬与考核委员会工作细则＞的议案》；

　　议案十、《关于修订＜战略发展委员会工作细则＞的议案》；

　　议案十一、《关于修订＜总经理工作制度＞的议案》；

　　议案十二、《关于修订＜董事会秘书工作制度＞的议案》；

　　议案十三、《关于修订＜关联交易管理制度＞的议案》；

　　议案十四、《关于修订＜规范与关联方资金往来管理制度＞的议案》；

　　议案十五、《关于修订＜对外投资管理制度＞的议案》；

　　议案十六、《关于修订＜对外担保管理制度＞的议案》；

　　议案十七、《关于修订＜控股子公司管理制度＞的议案》；

　　议案十八、《关于修订＜证券投资管理制度＞的议案》；

　　议案十九、《关于修订＜募集资金管理制度＞的议案》；

　　议案二十、《关于修订＜累积投票制实施细则＞的议案》；

　　议案二十一、《关于修订＜投资者关系管理制度＞的议案》；

　　议案二十二、《关于修订＜董事和高级管理人员持有和买卖本公司股票管理制度＞的议案》；

　　议案二十三、《关于修订＜信息披露管理制度＞的议案》；

　　议案二十四、《关于修订＜内幕信息知情人登记管理制度＞的议案》；

　　议案二十五、《关于修订＜年报信息披露重大差错责任追究制度＞的议案》；

　　议案二十六、《关于修订＜董事会审计委员会年报工作规程＞的议案》；

　　议案二十七、《关于修订＜重大信息内部报告制度＞的议案》；

　　议案二十八、《关于制定＜董事、高级管理人员离职管理制度＞的议案》；

　　议案二十九、《关于制定＜互动易平台信息发布及回复内部审核制度＞的议案》；

　　议案三十、《关于制定＜证券投资与衍生品交易管理制度＞的议案》；

　　议案三十一、《关于公司截至2025年6月30日前次募集资金使用情况报告的议案》；

　　议案三十二、《关于选举公司第五届董事会非独立董事的议案》；

　　议案三十三、《关于选举公司第五届董事会独立董事的议案》；

　　议案三十四、《关于公司第一期员工持股计划提前终止的议案》；

　　议案三十五、《关于召开2025年第三次临时股东会的议案》。

　　7、2025年9月15日，公司第五届董事会第一次会议审议通过了如下议案：

　　议案一、《关于选举公司第五届董事会董事长的议案》；

　　议案二、《关于选举公司董事会战略发展委员会成员的议案》；

　　议案三、《关于选举公司董事会审计委员会成员的议案》；

　　议案四、《关于选举公司董事会提名委员会成员的议案》；

　　议案五、《关于选举公司董事会薪酬与考核委员会成员的议案》；

　　议案六、《关于任命公司总经理的议案》；

　　议案七、《关于任命公司副总经理的议案》；

　　议案八、《关于任命公司财务负责人的议案》；

　　议案九、《关于任命公司董事会秘书的议案》。

　　8、2025年10月24日，公司第五届董事会第二次会议审议通过了《关于公司2025年第三季度报告的议案》。

　　三、决议执行情况

　　2025年，董事会共召集并组织召开了1次年度股东会、3次临时股东会，审议通过了38项议案。对股东会通过的各项决议均认真执行，有效保障了股东的合法权益。

　　四、履职情况

　　公司董事会下设战略发展委员会、审计委员会、提名委员会、薪酬与考核委员会，4个专门委员会对董事会负责，根据《公司章程》和董事会授权履行职责，就专业性事项提出意见及建议，为董事会决策提供参考。本年度审计委员会共召开6次会议，对原始财务报表、财务决算报告、续聘审计机构、内部控制自我评价报告等事项进行了讨论和审议，相关会议均按照有关规定的程序召开；战略发展委员会共召开3次会议，对公司提请股东会授权董事会办理小额快速融资、2025年度向特定对象发行股票、召集人选举等相关事项进行了审议，决策程序符合法律法规的规定；提名委员会共召开2次会议，对选举公司董事会成员、任命公司总经理、召集人选举等相关事项进行了审议，决策程序符合法律法规的规定；薪酬与考核委员会共召开3次会议，对公司第二期员工持股计划、董事及高级管理人员2025年度薪酬、召集人选举等事项进行了讨论和审议，相关会议均按照有关规定的程序召开。

　　全体董事恪尽职守，勤勉履行义务，认真审阅各项议案并作出决议。报告期内，公司召开2次独立董事专门会议。独立董事对历次董事会会议审议的议案以及公司其它事项均未提出异议；对需发表独立意见的重大事项均进行了认真的审核并按要求发表了相关意见，为维护公司和全体股东的合法权益发挥了应有的作用。

　　五、未来发展规划

　　公司未来将打造成为技术领先、全产业链协同、国际化布局和提供智慧矿山一体化解决方案的现代化企业。

　　1、民爆主业提质增效，巩固行业领先地位

　　工业雷管、炸药、起爆具三大主营产品充分释放产能，巩固行业领先地位。

　　2、聚焦新质生产力，激活创新发展动能

　　1）智能爆破技术全面落地：隧道爆破智能装药机器人实现量产，装备国家重点工程项目；承揽多个智慧矿山建设项目，实现智能爆破技术全面落地。

　　2）核心产品研发攻坚：完成油气井用电子雷管、第二代无线电子雷管、无起爆药雷管、高威力乳化炸药等核心产品及军用炸药细化项目的研发与产业化落地。

　　3）全链条数字化升级：雷管、炸药生产线全面实现智能化、无人化运行；数字化模型全集团推广应用，实现生产、仓储、运输全流程、各环节可追溯管理。

　　4）高级技术平台建设：建成省级及国家级重点实验室，搭建专业技术平台。

　　5）复合型人才梯队构建：培养一批电子、自动控制及数字化领域骨干人才；培育一批材料、药剂、雷管及炸药基础理论研究专家；打造一支高端爆破技术专家团队。

　　3、做强爆破产业，打造国内知名矿山施工总包商

　　1）坚定不移推进“西进”战略：在国家西部大开发战略指引和民爆行业产能布局向西部转移的大背景下，挺进新疆、西藏落地混装炸药地面站，承揽矿山一体化工程。

　　2）走出去承揽海外业务：力争承揽中亚、非洲等海外爆破业务。

　　3）建设智慧矿山：依托集团智能爆破相关技术，实现智能爆破与矿山建设协同作业，打造5G智慧矿山标杆项目，熟练掌握智慧矿山建设能力。

　　4）拓展地质灾害治理业务：紧跟国家矿山治理、生态恢复相关政策，取得地质灾害治理资质，参与承揽全国矿山治理工程。

　　4、拓展国际业务版图，打造全球头部供应商

　　1）进出口业绩突破：持续拓展海外业务，由中亚、南亚民爆市场头部供应商，跻身全球民爆市场头部供应商行列。

　　2）海外网络布局：持续拓展海外经销网点，落地雷管组装厂、炸药生产厂，构建覆盖全球的民爆产品供应链网络。

　　3）重点市场深耕：提升蒙古和非洲各国市场份额；稳固北美、欧洲市场供货渠道；深度参与“一带一路”沿线亚洲国家大型基建项目。

　　4）出海模式升级：实现从产品出口向技术、服务、生产力输出的战略转型，构建“产品出口+技术服务+工程承包”一体化出海体系。

　　5、深耕军工板块，打造军民融合标杆

　　1）业务规模突破：建成山西省领先、国内具有核心竞争力的军民融合标杆企业。

　　2）产品多元布局：紧跟军方及总体单位需求，完成军品重点项目预研和军品项目定型，实现产品谱系多元化。

　　3）产学研协同创新：深化与高等院校、科研机构的合作，引进高附加值军品项目落地投产。

　　6、坚守安全红线，构建全域可控新体系

　　1）坚持“零”目标不动摇：实现安全生产责任“零事故”、重大安全隐患“零容忍”、安全合规运营“零缺陷”。

　　2）提升本质安全水平：通过生产线无人化改造和数字化模型的推广应用，实现全集团生产、仓储、运输全流程、各环节的实时动态监测、智能预警与自动处置。

　　7、强化党建引领，践行企业担当

　　在集团党建“131”模式和行业“两个喀什倡议”党建帮扶乡村振兴基础上，总结提炼企业特色做法，打造特色党建品牌，争创“全国先进基层党组织”；企业党建引领乡村振兴持续走深走实，做好思想政治工作“三项措施”基础上，结合乡村发展新形势，研究帮扶新方法，稳步扩大帮扶村范围；培训培养一批懂党建、会党建的人才队伍。

　　山西壶化集团股份有限公司

　　董事会

　　2026年4月27日

　　山西壶化集团股份有限公司

　　2025年度财务决算报告

　　公司2025年度财务报表经信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）出具了标准无保留意见审计报告。现将2025年度财务决算报告如下（财务数据均为合并报表数据）：

　　一、 合并报表范围：

　　二、 财务指标

　　1、经营状况

　　单位：万元

　　2、 经营成果

　　单位：万元

　　3、 现金流量情况：

　　单位：万元

　　4、 股东权益变动情况：

　　单位：万元

　　5、 主要财务指标

　　山西壶化集团股份有限公司

　　2026年4月27日

　　证券代码：003002        证券简称：壶化股份         公告编号：2026-011

　　山西壶化集团股份有限公司

　　关于2026年度日常关联交易预计的公告

　　本公司及董事会保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。一、 日常关联交易基本情况

　　1、 概述

　　山西壶化集团股份有限公司（以下简称“公司”）于2026年4月27日召开第五届董事会第三次会议，审议通过了《关于2026年度日常关联交易预计的议案》，关联董事张志兵回避表决，本次关联交易事项已经董事会独立董事专门会议、董事会审计委员会审议通过。

　　本次关联交易未构成《上市公司重大资产重组管理办法》规定的重大资产重组，本次关联交易金额在董事会审批权限内，无需提交股东会审议。

　　根据《深圳证券交易所股票上市规则》等有关上市公司日常关联交易管理的有关规定，公司及子公司2026年度拟向关联方山西壶化河东民爆器材有限公司、山西中煤平朔爆破器材有限责任公司（以下分别简称“河东民爆”“中煤平朔”）销售产品、提供服务的总额不超过人民币8,200,000.00元，2026年年初至2026年3月31日实际发生关联交易金额为1,544,412.54元。

　　2、 预计2026年度日常关联交易类别和金额

　　单位：元

　　3、 上一年度日常关联交易实际发生情况

　　单位：元

　　二、 关联方基本情况及关联关系

　　1、 山西壶化河东民爆器材有限公司

　　成立时间：2012年4月24日

　　统一社会信用代码：91140800595314040Y

　　注册资本：200万元

　　住所：山西省运城市盐湖区河东西街571号

　　法定代表人：黄国华

　　经营范围：许可项目：民用爆炸物品销售；道路危险货物运输。(依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动，具体经营项目以相关部门批准文件或许可证件为准)

　　主要财务数据：截至2025年12月31日，该公司总资产227.97万元，净资产-189.58万元；2025年1-12月营业收入567.67万元，净利润1.9万元(未经审计）。

　　关联关系说明：河东民爆系公司参股公司，公司持有其40%的股权，公司董事、副总经理张志兵任河东民爆的董事长，已构成《深圳证券交易所股票上市规则》6.3.3规定的关联关系。

　　该公司依法存续，不是失信被执行人，具备良好的履约能力。

　　2、 山西中煤平朔爆破器材有限责任公司

　　成立时间：2012年11月19日

　　统一社会信用代码：911406000588876790

　　注册资本：18,992.42万元

　　住所：山西省朔州市平鲁区安太堡矿区

　　法定代表人：朱艳军

　　经营范围：许可项目：民用爆炸物品生产；民用爆炸物品销售；爆破作业；建设工程设计；安全评价业务；建设工程监理。（依法须经批准的项目，经相关部门批准后方可开展经营活动，具体经营项目以相关部门批准文件或许可证件为准）一般项目：矿山机械制造；矿山机械销售；塑料制品制造；塑料制品销售；非居住房地产租赁。（除依法须经批准的项目外，凭营业执照依法自主开展经营活动）

　　主要财务数据：截至2025年12月31日，该公司总资产70,477.83万元，净资产53,354.2万元；2025年1-12月营业收入63,566.75万元，净利润18,516.88万元(未经审计）。

　　关联关系说明：公司董事、副总经理张志兵任中煤平朔的董事，已构成《深圳证券交易所股票上市规则》6.3.3规定的关联关系。

　　该公司依法存续且经营情况正常，不是失信被执行人，具备良好的履约能力。

　　三、 关联交易主要内容

　　1、 定价政策与定价依据

　　公司上述关联交易为日常生产经营中正常的业务往来，交易价格参照市场价格协商确定，遵循公平、合理、协商一致的定价原则，符合国家有关规定和关联交易的公允性原则，体现了诚信、公平、公正的原则，不存在损害公司和股东利益的情况，不会影响公司的独立性。

　　2、 关联交易协议

　　在上述预计的日常关联交易范围内，董事会授权公司管理层，根据公司业务开展需要，签订相关协议。

　　四、 关联交易目的和对公司的影响

　　公司及子公司2026年度与关联方之间拟发生的上述交易，是基于公司业务发展与生产经营的正常需要，公司与关联人基于各自的优势，发挥双方在业务上的协同效应，上述日常关联交易将严格遵循市场公允原则，不会损害公司及公司股东特别是中小股东的利益，不会对公司持续经营能力造成影响，不会影响公司独立性，也不会对公司未来财务状况、经营成果形成不利影响。

　　五、 独立董事专门会议审议情况

　　公司第五届董事会独立董事专门会议第一次会议审议通过《关于2026年度日常关联交易预计的议案》，并发表如下意见：公司2026年度日常关联交易的额度预计，是基于公司的正常业务经营，符合公司实际经营需要，关联交易定价客观、公允，决策程序符合相关法律法规，不损害公司和股东的合法利益，特别是中小股东的合法利益。我们同意将该议案提交公司董事会审议。

　　六、 备查文件

　　1、 第五届董事会第三次会议决议；

　　2、 第五届董事会独立董事专门会议第一次会议决议；

　　3、 第五届董事会审计委员会第三次会议决议。

　　特此公告。

　　山西壶化集团股份有限公司

　　董事会

　　2026年4月29日

　　证券代码：003002       证券简称：壶化股份          公告编号：2026-010

　　山西壶化集团股份有限公司

　　关于公司及子公司向银行

　　申请综合授信额度的公告

　　本公司及董事会保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。   2026年4月27日，山西壶化集团股份有限公司（以下简称“公司”）召开了第五届董事会第三次会议，审议通过了《关于公司及子公司向银行申请综合授信额度的议案》。

　　根据公司业务发展需要，同意公司及子公司拟向银行申请总额不超过人民币8亿元的授信额度。授信业务品种包括但不限于流动资金贷款、固定资产贷款、项目贷款、承兑汇票、保函、信用证、票据贴现、资产池、金融衍生品、国债逆回购等综合业务，具体合作银行等金融机构及最终融资金额、形式，后续将与有关银行等金融机构进一步协商确定，并以正式签署的协议为准。上述授信额度不等于公司及子公司实际融资金额，实际融资金额应在授信额度内，以银行与公司及子公司实际发生的融资金额为准。

　　为办理上述银行等金融机构综合授信额度申请及后续相关事项，董事会提请股东会授权公司法定代表人或其授权代理人在上述授信额度内代表公司签署与授信有关的合同、协议、凭证等法律文件并办理相关手续。

　　本事项须提交公司股东会审议。本次申请授信额度及授权期限自2025年年度股东会通过之日起至2026年年度股东会召开之日止，授信额度在授信期限内可循环使用。

　　特此公告。

　　山西壶化集团股份有限公司

　　董事会

　　2026年4月29日

　　证券代码：003002        证券简称：壶化股份        公告编号：2026-015

　　山西壶化集团股份有限公司

　　关于前次募集资金使用情况报告

　　本公司及董事会保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。根据中国证券监督管理委员会《监管规则适用指引——发行类第7号》的规定，山西壶化集团股份有限公司（以下简称“公司”或“本公司”）编制了截至2025年12月31日的前次募集资金使用情况报告，具体情况如下：

　　一、 前次募集资金情况

　　(一) 募集资金金额及到位时间

　　根据中国证券监督管理委员会“证监许可[2020]1966号”文《中国证券监督管理委员会关于核准山西壶化集团股份有限公司首次公开发行股票的批复》，山西壶化集团股份有限公司（以下简称“本公司”）首次公开发行不超过5,000万股人民币普通股股票（A股），每股面值1元，发行价格人民币8.22元，募集资金合计411,000,000.00元，扣除承销、保荐费用后的余额368,000,000.00元，已于2020年9月14日存入募集资金专项账户。本公司累计发生股票发行费用人民币70,400,964.78（不含税），上述募集资金扣除股票发行费用后，实际募集资金净额为人民币340,599,035.22元，业经信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）2020年9月14日“XYZH/2020BJGX0807”号报告审验。

　　(二) 前次募集资金在专项账户中的存放情况

　　注：初始存放金额与前次发行募集资金净额差异为2,740.10万元，系从募集资金专户中用于支付律师费、审计费、法定信息披露等与发行权益性证券直接相关的外部费用。

　　二、 前次募集资金实际使用情况

　　前次募集资金使用情况对照表

　　单位：万元

　　注：公司于2025年1月23日召开第四届董事会第十八次会议、第四届监事会第十五次会议，并于2025年2月14日召开2025年第一次临时股东大会，审议通过《关于变更部分募集资金用途用于收购河北天宁化工股权的议案》。公司拟变更“电子雷管自动化生产线建设项目”和“电子雷管脚线、芯片模组、包装生产线项目”的部分募集资金投向和投资金额，用于收购河北天宁化工有限公司。

　　1. 募集资金项目的实际投资总额与承诺之差异

　　（1）膨化硝铵炸药生产线扩能技改项目和胶状乳化炸药生产线技术改造项目实际投资总额与承诺之间差异原因

　　项目实施期间，通过优化工艺、生产线维修重复利用，在保证项目质量的前提下，坚持安全、节约的原则，加强项目建设各个环节费用的控制和管理，降低了项目总支出。

　　（2）电子雷管自动化生产线建设项目和电子雷管脚线、芯片模组、包装生产线项目及配套综合楼建设项目实际投资总额与承诺之间差异原因

　　公司本着节约、合理、有效的原则，科学审慎地使用募集资金，在保证募投项目质量和控制实施风险的前提下，严格管控基础设施的建设成本支出，通过对生产设备进行选型优化、升级以及竞价谈判减少了设备采购投入。随着募投项目的持续开展，公司在项目实施方面积累了丰富经验，项目实施效率得到提升，公司通过合理调度各项资源，间接压缩了部分项目支出。另外，截至2025年12月31日，项目尚余部分用于支付项目尾款的募集资金还未实际投入。

　　电子雷管脚线、芯片模组、包装生产线项目及配套综合楼建设项目承诺投资金额与实际投资金额差异原因除实施过程中成本节约及部分尾款尚未支付以外，由于2023年-2024年数码雷管芯片市场发生重大变化，价格出现下滑，综合考虑风险及收益性，公司计划终止使用募集资金实施该项目的第三期工程，未来若市场向好，公司将以自有资金继续实施三期工程。

　　（3）爆破工程一体化服务项目、工程技术研究中心建设项目和粉状乳化炸药生产线智能化、信息化扩能改造和14000吨/年现场混装多孔粒状铵油炸药生产系统改造项目实际投资总额与承诺之间差异原因

　　爆破工程一体化服务项目、工程技术研究中心建设项目实际投资总额与承诺之间差异原因系项目终止，未实际开展投资，项目终止的具体原因详见“2、前次募集资金实际投资项目变更”。

　　粉状乳化炸药生产线智能化、信息化改造部分已完工，计划投资1,280.00万元，实际投资金额547.15万元，实际投资与承诺之间差异原因系公司在保证募投项目的风险控制下，加强了项目建设各个环节的成本费用控制，节约了项目总支出。

　　14000吨/年现场混装多孔粒状铵油炸药生产系统改造项目实际投资总额与承诺之间差异原因系项目终止，未实际开展投资，项目终止的具体原因详见“2、前次募集资金实际投资项目变更”。

　　2. 前次募集资金实际投资项目变更

　　2021年募集资金实际投资项目终止情况：

　　2021年9月22日，公司召开第三届董事会第二十二次会议、第三届监事会第十五次会议，审议同意终止“粉状乳化炸药生产线智能化、信息化扩能改造和14,000吨/年现场混装多孔粒状铵油炸药生产系统改造项目”和“工程技术研究中心建设项目”，并于2021年10月13日经公司2021年第三次临时股东大会表决通过，具体变更原因如下：

　　（1）工程技术研究中心建设项目终止

　　工程技术研究中心建设项目募前承诺投资金额为4,984.00万元，占前次募集资金总额比例为14.63%。该募投项目主要变更原因系：1）根据工信部《关于推进民爆行业高质量发展的意见》及2021年3月工业和信息化部安全生产司《民用爆炸物品行业“十四五”发展规划(征求意见稿)》要求，到2022年，将全面淘汰普通工业雷管,全力推广使用数码电子雷管,《民用爆炸物品行业“十四五”发展规划(征求意见稿)》对产品品种结构做出重大调整，数码电子雷管将取代普通电雷管、导爆管雷管等传统产品。基于上述原因对应的高强度高精度导爆管雷管自动装配生产线和高精度延期药研发及自动化生产设备的研究,对公司技术发展影响不大，不再需要对其深入研究和加大投入；2）利用原有建筑资源，合理配备研发条件。因《民爆行业高质量发展意见》的全面推行实施,公司按照政策对工业雷管产能进行了调整,空闲出部分生产工房，该等工房原设计均为抗爆间室设计，本质安全性好，生产设备齐全,经过技术改造后可完全满足起爆药自动化生产线和军民融合产品的研发需求，做到充分利用资源、节省投资、满足科研需求的目的；3）因地制宜匹配资源，提升重点研发项目能力。公司主要进行设计研发，不需要大型试验场所。根据不同研发项目，充分利用外部合作方试验研发平台和经验，提升实际研发能力。

　　（2）粉状乳化炸药生产线智能化、信息化扩能改造和14,000吨/年现场混装多孔粒状铵油炸药生产系统改造项目终止

　　粉状乳化炸药生产线智能化、信息化扩能改造和14,000吨/年现场混装多孔粒状铵油炸药生产系统改造项目募前承诺投资金额为3,280.00万元，已投入金额为547.15万元，未投入部分占前次募集资金总额比例为8.02%。该募投项目的主要变更原因系：1）壶化股份子公司阳城县诺威化工有限责任公司于2017年对阳城周边市场调研时，当地政府有意向新建年产12万方大型采石场，完全适用于现场混装爆破作业，炸药年用量预估计在6,500吨左右。此采石场项目后因国家环境保护部于2018年发布的《关于京津冀大气污染传输通道城市执行大气污染物特别排放限值的公告》将晋城市纳入“2+26”城市大气污染重点监管范围，迟迟未得到审批；2）当地政府原计划投资约20亿元，建设年产800万吨露天煤矿开采项目，预计年可用7,500 吨现场混装炸药,该露天煤炭开采项目后因土地权属和环境污染治理等诸多原因，未得到审批。

　　2021年募集资金实际投资项目延期情况：

　　本公司于2021年9月22日召开第三届董事会第二十二次会议、第三届监事会第十五次会议，审议通过了《关于爆破工程一体化服务项目延期的议案》，根据公司募集资金投入项目的实际建设情况和投资进度，对项目预定达到的可使用状态的时间进行调整。

　　爆破工程一体化服务项目募前承诺投资金额为13,947.83万元，占前次募集资金总额比例为40.95%。该项目矿点于2013年由山西省国土厅批复，列入长治市矿产资源总体规划和矿业权方案。该矿点经壶关县自然资源、应急、环保、林业、水利、电力等部门和晋庄镇政府、北掌村委确认审核，经壶关县政府常务会研究，同意将该矿点列入出让计划。并请示长治市政府将“壶关县晋庄镇北掌村建筑石料用灰岩采矿权”列入“长治市矿业权公开出让计划”。因国家实施《打赢蓝天保卫战三年行动计划》，项目批复未完成，导致项目进度延期。

　　2022年募集资金实际投资项目终止情况：

　　本公司于2022年12月23日召开第四届董事会第三次会议、第四届监事会第三次会议，并于2023年1月9日召开2023年第一次临时股东大会，审议通过《关于终止“爆破工程一体化服务项目”并使用剩余募集资金实施新项目及向子公司提供借款实施新项目的议案》，同意公司终止“爆破工程一体化服务项目”，并将所有剩余募集资金用于实施“电子雷管自动化生产线建设项目”“电子雷管脚线、芯片模组、包装生产线项目”。

　　爆破工程一体化服务项目募前承诺投资金额为13,947.83万元，占前次募集资金总额比例为40.95%。该募投项目的主要变更原因系国家实施《打赢蓝天保卫战三年行动计划》和相关政策的调整，爆破工程一体化服务项目迟迟未完成批复。结合本公司实际情况和数码电子雷管全面推广应用的发展机遇，本着对股东负责的态度，经综合考虑，终止该项目。

　　2024年募集资金实际投资项目延期情况：

　　本公司于2024年10月29日召开第四届董事会第十四次会议、第四届监事会第十三次会议，审议通过了《关于电子雷管自动化生产线建设项目延期的议案》。

　　电子雷管自动化生产线建设项目募集后承诺投资金额为5,213.91 万元，占前次募集资金总额比例为15.31%。电子雷管自动化生产线建设项目分三期工程，一期工程 “一条电子雷管全自动生产线、配套成品转运设施”、二期工程 “一条电子雷管全自动生产线”已完成，三期工程“电子雷管辅助引火元件自动化生产线”已完成设备定制。由于同一时期公司筹划的建设项目较多，导致整体计划延后，公司将电子雷管自动化生产线建设项目建设完成的时间由2024年10月调整至2025年6月。

　　2025年募集资金实际投资项目变更情况：

　　本公司于2025年1月23日召开第四届董事会第十八次会议、第四届监事会第十五次会议，并于2025年2月14日召开2025年第一次临时股东大会，审议通过《关于变更部分募集资金用途用于收购河北天宁化工股权的议案》。公司拟变更“电子雷管自动化生产线建设项目”和“电子雷管脚线、芯片模组、包装生产线项目”的部分募集资金投向和投资金额，除预留尚未支付的工程设备尾款1,937.41万元外，共计11,809.25万元用于收购河北天宁化工有限公司。

　　电子雷管自动化生产线建设项目募集后承诺投资金额为3,451.59万元，已投入金额为2,342.35万元，拟投入金额为1,109.24万元，未投入部分占前次募集资金总额比例为3.26%；电子雷管脚线、芯片模组、包装生产线项目募集后承诺投资金额为8,784.22万元，已投入金额为8,723.79万元，拟投入金额为60.43万元，未投入部分占前次募集资金总额比例为0.18%。上述项目主要变更原因系适应公司长期战略规划和现阶段发展需求以及提高募集资金使用效率。

　　3. 前次募集资金投资项目已对外转让或置换

　　本公司不存在前次募集资金投资项目对外转让或置换的情况。

　　4. 闲置募集资金临时用于其他用途

　　本公司闲置募集资金主要用于活期储蓄或购买保本型银行理财产品，截至2025年12月31日，闲置募集资金累计实现的利息收入及现金管理收益合计为1,727.95万元。

　　5. 未使用完毕的前次募集资金

　　截至2025年12月31日，尚未使用的募集资金余额为1,195.04万元，占前次募集资金总额的比例为3.51%。募集资金尚未使用完毕的原因系电子雷管自动化生产线建设项目尚未结算完毕，预计尚未使用完毕的募集资金将支付上述募投项目的工程尾款。

　　6. 其他需说明事项

　　本公司无其他需说明的事项。

　　三、 前次募集资金投资项目实现效益情况

　　1. 前次募集资金投资项目实现效益情况对照表

　　单位：万元

　　2. 前次募集资金投资项目累计实现收益低于承诺20%（含20%）以上的情况

　　本公司膨化硝铵炸药生产线扩能技改项目由公司全资子公司屯留县金辉化工有限公司实施，截至2025年12月31日，该项目累计实现收益为9.34万元，低于承诺效益的20%，主要原因系膨化硝铵炸药近年来销售竞争加剧，销售价格偏低且毛利率较低。此外，屯留县金辉化工有限公司基于谨慎性原则增加部分客户信用减值损失的计提。

　　四、 认购股份资产的运行情况

　　本公司前次发行不存在以资产认购股份的情况。

　　五、 前次募集资金实际使用情况与公司信息披露文件中有关内容比较

　　本公司前次募集资金实际使用情况与公司信息披露文件不存在重大差异。

　　六、 其他

　　本公司无其他需要说明的事项。

　　山西壶化集团股份有限公司

　　董事会

　　2026年4月29日

　　证券代码：003002        证券简称：壶化股份         公告编号：2026-007

　　山西壶化集团股份有限公司

　　关于募集资金2025年度存放、

　　管理与使用情况的专项报告

　　本公司及董事会保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。一、 募集资金基本情况

　　1、募集资金金额及到位时间

　　根据中国证券监督管理委员会（以下简称“中国证监会”）“证监许可[2020]1966号”文《中国证券监督管理委员会关于核准山西壶化集团股份有限公司首次公开发行股票的批复》，山西壶化集团股份有限公司（以下简称“公司”或“本公司”）首次公开发行不超过5,000万股人民币普通股股票（A股），每股面值1元，发行价格人民币8.22元，募集资金合计411,000,000.00元，扣除发行费用人民币70,400,964.78（不含税）后，实际募集资金净额为人民币340,599,035.22元。上述资金已于2020年9月14日全部到位，并业经信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）2020年9月14日“XYZH/2020BJGX0807”号报告审验。

　　2、募集资金以前年度使用金额

　　单位：元

　　3、募集资金本年度使用金额及年末余额

　　单位：元

　　二、募集资金存放和管理情况

　　1、募集资金的管理情况

　　为规范公司募集资金管理，提高募集资金使用效率，切实保护投资者的利益，根据《中华人民共和国公司法》《中华人民共和国证券法》《首次公开发行股票注册管理办法》《上市公司证券发行注册管理办法》《上市公司募集资金监管规则》《深圳证券交易所股票上市规则》《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第1号——主板上市公司规范运作》等法律、法规和规范性文件的有关规定，本公司制定了《募集资金管理制度》。

　　根据《募集资金管理制度》规定，本公司对募集资金的存放和使用进行专户管理，并严格履行使用审批手续，以便对募集资金的管理和使用进行监督，保证专款专用。

　　2020年10月，本公司分别与保荐机构国都证券股份有限公司（以下简称“国都证券”）以及中国建设银行股份有限公司长治南街支行、招商银行股份有限公司太原分行、交通银行股份有限公司长治分行签署了《募集资金三方监管协议》。

　　2022年6月，公司持续督导机构由国都证券变更为广发证券股份有限公司（以下简称“广发证券”）。同月公司、国都证券分别与募集资金开户银行签署了《募集资金三方监管协议之终止协议》；同时，公司、广发证券分别与募集资金开户银行重新签订了《募集资金三方监管协议》。

　　本公司于2022年12月23日召开第四届董事会第三次会议、第四届监事会第三次会议，并于2023年1月9日召开2023年第一次临时股东大会，审议通过了《关于终止“爆破工程一体化服务项目”并使用剩余募集资金实施新项目及向子公司提供借款实施新项目的议案》，本次募集资金投资项目变更后，公司将剩余募集资金及利息用以实施“电子雷管自动化生产线建设项目”和“电子雷管脚线、芯片模组、包装生产线项目”。同时，公司已在交通银行股份有限公司长治分行开立募集资金账户并与开户银行及持续督导机构广发证券股份有限公司签署了《募集资金三方监管协议》；子公司山西壶化凯利达科技有限公司、山西壶化集团金星化工有限公司已分别在招商银行股份有限公司太原平阳路支行、中国建设银行股份有限公司长治南街支行开立募集资金账户并分别与公司、开户银行及持续督导机构签署了《募集资金三方监管协议》。三方监管协议的内容参照深圳证券交易所范本拟订，无重大差异。按照协议的约定，本公司在上述商业银行开设了募集资金专用账户，集中存放首次公开发行募集资金，若以存单方式存放的募集资金，存单到期后将及时转入规定的募集资金专户进行管理或者以存单方式续存。

　　本公司于2025年1月23日召开第四届董事会第十八次会议、第四届监事会第十五次会议，并于2025年2月14日召开2025年第一次临时股东大会，审议通过《关于变更部分募集资金用途用于收购河北天宁化工股权的议案》。公司拟变更“电子雷管自动化生产线建设项目”和“电子雷管脚线、芯片模组、包装生产线项目”的部分募集资金投向和投资金额，用于收购河北天宁化工有限公司。

　　2、募集资金专户存储情况

　　截至2025年12月31日，募集资金具体存放情况如下：

　　单位：元

　　三、 本年度募集资金实际使用情况

　　1、募集资金投资项目资金使用情况

　　募集资金使用情况详见本报告附件1。

　　2、募集资金投资项目的实施地点、实施方式变更情况

　　报告期内，公司不存在募集资金实施地点、实施方式变更情况。

　　3、募集资金投资项目先期投入及置换情况

　　本公司以自筹资金预先投入募投项目3,539.21万元，以自筹资金预先支付发行费用878.82万元，该预先投入和支付资金业经信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）审核（XYZH/2020BJGX0821），经本公司第三届董事会第十一次会议通过，于2020年10月22日公告。

　　报告期内，公司不存在募集资金投资项目先期投入及置换情况。

　　4、用暂时闲置募集资金临时补充流动资金情况

　　报告期内，公司不存在用暂时闲置募集资金临时补充流动资金情况。

　　5、用暂时闲置的募集资金进行现金管理情况

　　报告期内使用闲置募集资金进行现金管理取得收益570,208.07元，其中定期利息收入241,486.11元，国债逆回购收益148,748.24元，活期利息收入101,094.27元，投资结构性理财产品收入78,879.45元。

　　6、节余募集资金使用情况

　　报告期内，公司不存在节余募集资金使用情况。

　　7、超募资金使用情况

　　截至2025年12月31日，公司不存在超募资金使用的情况。

　　8、尚未使用的募集资金用途及去向

　　截至2025年12月31日尚未使用的募集资金11,950,381.38元（含累计实现的利息收益、现金管理收益），均作为活期存款存放于募集资金专户，存款利率按与募集资金开户银行约定的存款利率执行。

　　9、募集资金使用的其他情况

　　报告期，公司不存在募集资金的其他使用情况。

　　四、改变募集资金投资项目的资金使用情况

　　改变募集资金投资项目的资金使用情况详见本报告附件2。

　　五、募集资金使用及披露中存在的问题

　　本公司按照中国证监会《上市公司募集资金监管规则》《深圳证券交易所股票上市规则》《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第1号——主板上市公司规范运作》和公司《募集资金管理制度》等规定使用募集资金，并及时、真实、准确、完整履行相关信息披露工作，不存在违规使用募集资金的情形。

　　六、备查文件

　　1、第五届董事会第三次会议决议；

　　2、第五届董事会审计委员会第三次会议决议；

　　3、信永中和会计师事务所（特殊普通合伙）关于山西壶化集团股份有限公司募集资金年度存放、管理与使用情况的鉴证报告；

　　4、广发证券股份有限公司关于山西壶化集团股份有限公司2025年度募集资金存放与使用情况的专项核查意见。

　　山西壶化集团股份有限公司

　　董事会

　　2026年4月29日

　　附件1

　　募集资金使用情况对照表

　　单位：人民币万元

　　注：2025年实现效益中，电子雷管自动化生产线建设项目的效益为该生产线所产产品当年实现的净利润；电子雷管脚线、芯片模组、包装生产线项目及配套综合楼建设项目所生产的产品为内部使用，该项目效益为内部自产相对于外采因节约成本而增加的净利润金额；收购河北天宁化工有限公司98.69963%的股权项目的效益系公司2025年4-12月实现的净利润。

　　附件2

　　改变募集资金投资项目情况表

　　单位：人民币万元