雪松发展股份有限公司 第六届董事会第十二次会议决议公告

　　证券代码：002485            证券简称：ST雪发          公告编号：2026-011

　　本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。

　　雪松发展股份有限公司（以下简称“公司”）第六届董事会第十二次会议于2026年4月27日在公司会议室召开。本次会议已于2026年4月17日以邮件加电话确认的方式发出通知。会议以现场会议加通讯表决的方式召开，应出席董事9人，其中，现场出席董事8人，以通讯表决方式参与董事1人。公司高级管理人员列席了本次会议。会议由董事长苏齐先生召集并主持，会议的召集、召开与表决程序符合《公司法》和《公司章程》等相关规定。经与会董事认真审议，做出如下决议：

　　一、审议并通过了《2025年度董事会工作报告》

　　本报告内容详见巨潮资讯网www.cninfo.com.cn上《2025年年度报告全文》 “管理层讨论与分析”和“公司治理、环境和社会”章节。

　　公司独立董事徐尧先生、户青女士和曹文荟先生向董事会提交了《独立董事2025年度述职报告》，并将在2025年度股东会上进行述职，报告全文详见巨潮资讯网www.cninfo.com.cn。

　　本议案尚需提交公司2025年度股东会审议。

　　表决情况：同意9票，反对0票，弃权0票；

　　表决结果：通过。

　　二、审议并通过了《2025年度总经理工作报告》

　　表决情况：同意9票，反对0票，弃权0票；

　　表决结果：通过。

　　三、审议并通过了《2025年年度报告及其摘要》

　　《2025年年度报告全文》详见巨潮资讯网www.cninfo.com.cn，《2025年年度报告摘要》详见巨潮资讯网www.cninfo.com.cn及《中国证券报》《上海证券报》《证券日报》和《证券时报》上的相关公告。

　　本议案已经公司董事会审计委员会审议通过，尚需提交公司2025年度股东会审议。

　　表决情况：同意9票，反对0票，弃权0票；

　　表决结果：通过。

　　四、审议并通过了《2025年度财务决算报告》

　　本议案已经公司董事会审计委员会审议通过。

　　表决情况：同意9票，反对0票，弃权0票；

　　表决结果：通过。

　　五、审议并通过了《2025年度利润分配方案》

　　根据《公司章程》《上市公司监管指引第3号—上市公司现金分红》等相关规定，公司2025年度亏损，且2025年末合并资产负债表和母公司资产负债表中未分配利润均为负值，公司不满足实施现金分红的条件。综合考虑公司目前经营状况以及未来发展需要，经审慎研究后，公司2025年度拟不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。

　　本次的利润分配方案符合《公司章程》规定的利润分配政策和公司已披露的《未来三年（2025-2027年）股东回报规划》，不存在损害投资者利益的情况。

　　具体内容详见巨潮资讯网www.cninfo.com.cn及《中国证券报》《上海证券报》《证券日报》和《证券时报》上的相关公告。本议案尚需提交公司2025年度股东会审议。

　　表决情况：同意9票，反对0票，弃权0票；

　　表决结果：通过。

　　六、审议并通过了《2025年度内部控制自我评价报告》

　　本报告全文以及中喜会计师事务所（特殊普通合伙）出具的内部控制审计报告详见巨潮资讯网www.cninfo.com.cn上的相关公告。

　　本议案已经公司董事会审计委员会审议通过。

　　表决情况：同意9票，反对0票，弃权0票；

　　表决结果：通过。

　　七、审议并通过了《关于2026年度日常关联交易预计的议案》

　　公司（包含其控股下属公司）拟签署关联交易协议，接受关联人雪松实业集团有限公司（以下简称“雪松实业”，包含其控股下属公司）、张劲先生对公司融资的担保。鉴于雪松实业、张劲先生为本公司关联方，故上述交易属于日常关联交易。上述关联交易预计总金额为35,000.00万元，适用期限自2026年1月至公司召开2026年度股东会重新审议本事项为止。

　　具体内容详见巨潮资讯网www.cninfo.com.cn及《中国证券报》《上海证券报》《证券日报》和《证券时报》上的相关公告。

　　本议案已经公司独立董事专门会议审议通过，尚需提交公司2025年度股东会审议。

　　表决情况：同意8票，反对0票，弃权0票；

　　表决结果：通过。

　　因该议案涉及关联交易，关联董事苏齐在该议案表决过程中回避表决。

　　八、审议并通过了《关于2025年度计提资产减值准备的议案》

　　根据《企业会计准则》和《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第1号—主板上市公司规范运作》相关规定的要求，为了更加真实、准确地反映公司的财务状况、资产价值及经营成果，基于谨慎性原则，公司对各类资产进行了全面清查和减值测试，对截至2025年12月31日合并报表范围内，可能发生资产减值损失的有关资产计提相应的减值准备；对以公允价值计量的投资性房地产，根据独立第三方资产评估公司出具的评估报告，确认公允价值变动损益。2025年度，公司拟计提各项资产减值损失-6,239.95万元，拟确认公允价值变动收益2,074.94万元。

　　具体内容详见巨潮资讯网www.cninfo.com.cn及《中国证券报》《上海证券报》《证券日报》和《证券时报》上的相关公告。

　　本议案已经公司董事会审计委员会审议通过。

　　表决情况：同意9票，反对0票，弃权0票；

　　表决结果：通过。

　　九、审议并通过了《关于续聘会计师事务所的议案》

　　综合考虑公司业务发展及审计工作安排等情况，同意公司续聘中喜会计师事务所（特殊普通合伙）为公司2026年度外部审计机构，负责公司2026年度财务报告及相关专项审计工作，聘期一年。2026年度审计收费将根据公司2026年度业务的发展规模和会计处理复杂程度等多方面因素，并结合公司年报审计所需配备的审计人员多少和投入的工作时间以及事务所的收费标准等因素综合确定。

　　具体内容详见巨潮资讯网www.cninfo.com.cn及《中国证券报》《上海证券报》《证券日报》和《证券时报》上的相关公告。

　　本议案已经公司董事会审计委员会审议通过，尚需提交公司2025年度股东会审议。

　　表决情况：同意9票，反对0票，弃权0票；

　　表决结果：通过。

　　十、审议并通过了《关于公司董事、监事薪酬的议案》

　　2025年度，本公司的独立董事在公司领取独立董事津贴，独立董事津贴标准为每年10.00万元；对在公司领取薪酬的董事（不包括独立董事）、监事根据公司的总体发展战略和年度的经营目标以及其在公司担任的职务，按公司实际情况结合工资制度、考核办法获得劳动报酬，具体内容详见巨潮资讯网www.cninfo.com.cn上《2025年年度报告全文》。

　　本议案已经公司董事会薪酬与考核委员会审议，全体委员已回避表决，直接提交公司董事会审议。

　　本议案涉及全体董事薪酬，基于谨慎性原则，全体董事回避表决，直接提交公司2025年度股东会审议。

　　十一、审议并通过了《关于公司高级管理人员薪酬的议案》

　　2025年度，公司高级管理人员根据公司的总体发展战略和年度的经营目标以及其在公司担任的职务，按公司实际情况结合工资制度、考核办法获得劳动报酬，具体内容详见巨潮资讯网www.cninfo.com.cn上《2025年年度报告全文》。

　　本议案已经公司董事会薪酬与考核委员会审议通过。

　　表决情况：同意7票，反对0票，弃权0票；

　　表决结果：通过。

　　公司董事苏齐、梁月明在该议案表决过程中回避表决。

　　十二、审议并通过了《关于修订＜董事、高级管理人员薪酬和离职管理制度＞的议案》

　　具体内容详见巨潮资讯网www.cninfo.com.cn上的相关公告。

　　本议案已经公司董事会薪酬与考核委员会审议通过，尚需提交公司2025年度股东会审议。

　　表决情况：同意9票，反对0票，弃权0票；

　　表决结果：通过。

　　十三、审议并通过了《关于2026年度董事、高级管理人员薪酬方案的议案》

　　具体内容详见巨潮资讯网www.cninfo.com.cn上的相关公告。

　　本议案已经公司董事会薪酬与考核委员会审议，全体委员回避表决，直接提交公司董事会审议。

　　本议案涉及全体董事薪酬，基于谨慎性原则，全体董事回避表决，直接提交公司2025年度股东会审议。

　　十四、审议并通过了《关于公司2026年第一季度报告的议案》

　　《2026年第一季度报告》详见巨潮资讯网www.cninfo.com.cn及《中国证券报》《上海证券报》《证券时报》和《证券日报》上的相关公告。

　　本议案已经公司董事会审计委员会审议通过。

　　表决情况：同意9票，反对0票，弃权0票；

　　表决结果：通过。

　　十五、审议并通过了《关于召开2025年度股东会的议案》

　　公司拟于2026年5月25日在广东省广州市黄埔区开创大道2511号雪松中心会议室召开2025年度股东会，具体内容详见巨潮资讯网www.cninfo.com.cn及《中国证券报》《上海证券报》《证券日报》和《证券时报》上的相关公告。

　　表决情况：同意9票，反对0票，弃权0票；

　　表决结果：通过。

　　特此公告。

　　雪松发展股份有限公司董事会

　　2026年4月29日

　　证券代码：002485             证券简称：雪松发展                      公告编号：2026-012

　　雪松发展股份有限公司

　　2025年年度报告摘要

　　一、重要提示

　　本年度报告摘要来自年度报告全文，为全面了解本公司的经营成果、财务状况及未来发展规划，投资者应当到证监会指定媒体仔细阅读年度报告全文。

　　所有董事均已出席了审议本报告的董事会会议。

　　非标准审计意见提示

　　□适用     √不适用

　　董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案

　　□适用     √不适用

　　公司计划不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。

　　董事会决议通过的本报告期优先股利润分配预案

　　□适用     √不适用

　　截至报告期末，母公司存在未弥补亏损

　　经中喜会计师事务所（特殊普通合伙）审计，截至报告期末，公司母公司财务报表中存在累计未弥补亏损0.78亿元。根据《中华人民共和国公司法》及《上市公司监管指引第3号——上市公司现金分红》等相关法律法规的规定，公司不满足实施现金分红的条件，敬请广大投资者注意投资风险。

　　二、公司基本情况

　　1、公司简介

　　2、报告期主要业务或产品简介

　　（一）报告期内公司从事的主要业务

　　报告期内，公司秉承“坚守实业、创造价值”的理念，在“多元化发展，专业化运作”的战略指引下，积极发展文化旅游业务，大力提升供应链运营管理和综合服务的业务规模。

　　1、文化旅游业务

　　近年来，公司依托全国一线旅游目的地资源，专注于文旅小镇开发与运营。目前，公司在营文旅小镇包括云南香格里拉独克宗花巷和浙江嘉兴西塘花巷一期。同时，公司积极推进在建项目浙江嘉兴西塘花巷二期的建设，以期为游客提供更加多元、丰富的文旅体验。

　　2、供应链运营管理和综合服务

　　公司坚持稳健经营、稳中求进，供应链业务依托上市公司规范管理体系及资金支持，持续深耕，为多个垂直品类大宗商品提供供应链综合服务。当前公司主要经营品种包括：煤炭、钢材、铝材等品种，经营模式包括以上游为核心的集采分销业务，库存管理、产品定制、价格管理以及以下游为核心配送保供业务等。

　　（二）报告期内公司所处行业情况

　　1、文化旅游行业

　　2025年，全国文化旅游行业在宏观政策支持与消费结构转型的双重驱动下，实现了向“高质量常态化增长”的平稳过渡。根据文化和旅游部发布的数据及行业运行监测情况，全年国内出游人次达65.22亿，同比增长16.2%；国内居民出游总花费6.30万亿元，同比增长9.5%。总体而言，2025年文旅行业告别了单纯依赖流量红利的粗放模式，转向以内容创新、服务提质和结构优化为核心的高质量发展阶段，供需匹配度逐步提升，但同时也面临客单价承压与同质化竞争的挑战。

　　2、大宗商品供应链行业

　　2025年，大宗商品市场呈现出复杂多变的格局，不同种类商品价格走势分化，行业内挑战和机遇并存。

　　钢材方面，随着2025年全年钢价中枢进一步下移，行业利润在成本下降与产量自律中实现边际修复，但供需格局尚未根本扭转，结构性分化特征愈发显著。供给方面，以螺纹钢、线材为代表的建筑钢材产量持续收缩，直接反映了房地产新开工低迷带来的需求萎缩。相反，以热轧卷板、冷轧卷板、中厚板为代表的板材产量则保持增长态势，全年热卷产量同比维持正增长，中厚板产量增幅更为显著。需求方面，则呈现出“总量承压、结构分化”特征：房地产行业用钢需求呈现趋势性萎缩。但是，汽车、工程机械、造船等行业用钢需求保持增长，尤其新能源汽车产销两旺，带动高端板材消费。全年制造业用钢占比预计提升至50%以上，钢材消费结构实现从“盖房子”到“造设备”的历史性转变。

　　铝方面，铝产业作为中国第一大有色金属产业，2025年在有色金属行业中的支柱地位进一步巩固。一方面，行业内企业盈利分化显著，头部企业凭借成本、产能优势实现更高盈利水平；另一方面，铝产业链步入了结构调整的关键阶段，上下游环节呈现显著分化态势。上游冶炼环节凭借绿色化改造与规模化升级，逐步构建竞争优势；下游加工端则面临传统需求缩减与新兴需求崛起的双重格局，利润空间受挤压问题突出。其中，建筑行业作为铝消费的核心场景，受房地产行业调整影响，用铝需求呈现偏弱态势。与传统需求领域形成鲜明对比的是，新兴需求领域表现亮眼，成为拉动铝消费增长的核心动力。例如，新能源汽车领域，铝轮毂、车身结构件等用铝部件需求持续攀升，随着新能源汽车产量大幅增长，相关用铝需求增量显著。

　　煤焦方面，国内煤焦产品价格波动明显。受供应宽松和需求缩减影响，消费端整体偏弱，电力、冶金、建材、化工四大耗煤行业中，仅化工行业需求保持较强增长。受新能源发电快速扩张形成替代效应，火电逐步转向新能源配套调峰。受基建投资增速放缓等因素影响，冶金、建材用煤需求承压下降。总体而言，煤炭行业经营面临压力，全国规模以上煤炭企业2025年营业收入和利润均出现同比下降。绿色低碳转型背景下，煤炭消费正由规模扩张向结构优化转变，化工原料用煤增长为行业注入新活力，电力领域用煤与新能源协同发展格局逐步形成。

　　3、主要会计数据和财务指标

　　（1） 近三年主要会计数据和财务指标

　　公司是否需追溯调整或重述以前年度会计数据

　　□是     √否

　　单位：元

　　（2） 分季度主要会计数据

　　单位：元

　　上述财务指标或其加总数是否与公司已披露季度报告、半年度报告相关财务指标存在重大差异

　　□是     √否

　　4、股本及股东情况

　　（1） 普通股股东和表决权恢复的优先股股东数量及前10名股东持股情况表

　　单位：股

　　持股5%以上股东、前10名股东及前10名无限售流通股股东参与转融通业务出借股份情况

　　□适用     √不适用

　　前10名股东及前10名无限售流通股股东因转融通出借/归还原因导致较上期发生变化

　　□适用     √不适用

　　（2） 公司优先股股东总数及前10名优先股股东持股情况表

　　□适用     √不适用

　　公司报告期无优先股股东持股情况。

　　（3） 以方框图形式披露公司与实际控制人之间的产权及控制关系

　　5、在年度报告批准报出日存续的债券情况

　　□适用     √不适用

　　三、重要事项

　　报告期内，公司经营情况未发生重大变化，未发生对公司经营情况有重大影响和预计对未来有重大影响的事项。公司具体经营情况详见公司2025年年度报告全文。

　　证券代码：002485           证券简称：ST雪发           公告编号：2026-013

　　雪松发展股份有限公司

　　关于2025年度拟不进行利润分配的公告

　　本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。

　　雪松发展

　　一、审议程序

　　雪松发展股份有限公司（以下简称“公司”）第六届董事会第十二次会议审议并通过了《2025年度利润分配方案》，此议案尚需提交公司2025年度股东会审议。

　　二、利润分配方案的基本情况

　　经中喜会计师事务所（特殊普通合伙）审计，2025年度公司实现归属于上市公司股东的净利润为-191,195,340.10元。截至2025年12月31日，公司可供分配的利润为-676,855,893.34元（以合并报表、母公司报表中可供分配利润孰低的原则确定）。

　　根据《公司章程》《上市公司监管指引第3号—上市公司现金分红》等相关规定，公司2025年度亏损，且2025年末合并资产负债表和母公司资产负债表中未分配利润均为负值，公司不满足实施现金分红的条件。综合考虑公司目前经营状况以及未来发展需要，经审慎研究后，公司2025年度拟不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。

　　三、现金分红方案的具体情况

　　（一）公司2025年度利润分配方案不触及其他风险警示

　　（二）公司2025年度拟不进行利润分配的说明

　　根据《公司章程》《上市公司监管指引第3号—上市公司现金分红》等相关规定，公司2025年度亏损，且2025年末合并资产负债表和母公司资产负债表中未分配利润均为负值，公司不满足实施现金分红的条件。综合考虑公司目前经营状况以及未来发展需要，经审慎研究后，公司2025年度拟不派发现金红利，不送红股，不以公积金转增股本。

　　本次的利润分配方案符合《公司章程》规定的利润分配政策和公司已披露的《未来三年（2025-2027年）股东回报规划》，不存在损害投资者利益的情况。

　　四、备查文件

　　1、公司第六届董事会第十二次会议决议；

　　2、2025年年度审计报告。

　　特此公告。

　　雪松发展股份有限公司董事会

　　2026年4月29日

　　证券代码：002485           证券简称：ST雪发             公告编号：2026-014

　　雪松发展股份有限公司

　　关于2026年度日常关联交易预计的公告

　　本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。

　　一、日常关联交易基本情况

　　（一）日常关联交易概述

　　雪松发展股份有限公司（以下简称“公司”，包含其控股下属公司）拟签署关联交易协议，接受关联人雪松实业集团有限公司（以下简称“雪松实业”，包含其控股下属公司）、张劲先生对公司融资的担保。鉴于雪松实业、张劲先生为本公司关联方，故上述交易属于日常关联交易。上述关联交易预计总金额为35,000.00万元，适用期限自2026年1月至公司召开2026年度股东会重新审议本事项为止。公司第六届董事会第十二次会议审议通过了上述事项，关联董事苏齐在审议该议案时进行了回避表决，其余董事全部同意，独立董事专门会议审议通过了上述事项。此项关联交易尚需提交股东会审议，关联股东广州雪松文化旅游投资有限公司和广州君凯投资有限公司均需回避表决此项议案。

　　（二）预计日常关联交易类别和金额

　　单位：人民币万元

　　（三）上一年度日常关联交易实际发生情况

　　单位：人民币万元

　　2025年度预计日常关联交易的公告详见公司于2025年4月29日在巨潮资讯网www.cninfo.com.cn及《中国证券报》《上海证券报》《证券日报》和《证券时报》披露的《关于2025年度日常关联交易预计的公告》（公告编号：2025-010）。

　　二、关联人介绍和关联关系

　　1、基本情况：

　　公司名称：雪松实业集团有限公司

　　法定代表人：张劲

　　注册资本：700,000万元

　　设立时间：1997年04月11日

　　住所：广州市白云区恒骏街4号405房（仅限办公用途）

　　统一社会信用代码：91440101618508498R

　　经营范围：企业自有资金投资；商品批发贸易（许可审批类商品除外）；商品零售贸易（许可审批类商品除外）；货物进出口（专营专控商品除外）；房地产开发经营；物业管理；房地产咨询服务；自有房地产经营活动；房屋租赁；科技信息咨询服务；市场调研服务；室内装饰、装修；室内装饰设计服务；润滑油批发；润滑油零售；燃料油销售（不含成品油）；技术进出口；酒店管理；资产管理（不含许可审批项目）；投资管理服务；房地产估价；土地评估；工商咨询服务；贸易咨询服务;企业管理咨询服务；化工产品批发（危险化学品除外）；企业财务咨询服务。

　　股东情况：雪松实业的股东为雪松控股集团有限公司和张劲，雪松控股集团有限公司占其注册资本的95.93%，张劲占其注册资本的4.07%，实际控制人为张劲先生。

　　2、与本公司的关联关系：公司与雪松实业为同一实际控制人控制下的法人，根据《深圳证券交易所股票上市规则》第6.3.3条规定，属于公司的关联法人。

　　3、履约能力分析：雪松实业属于“失信被执行人”，该公司依法存续。

　　三、关联交易主要内容

　　（一）关联交易的定价政策及定价依据

　　上述日常关联交易价格均遵循公平合理的定价原则，以市场价格为基础，各方根据自愿、平等、互惠互利原则协商确定。

　　（二）关联交易协议签署情况

　　公司接受雪松实业等担保事项，尚未签署协议/合同，后续由公司根据实际资金需求进行借贷时签署，担保协议/合同主要内容以公司签订的具体合同/协议为准。

　　四、关联交易目的和对上市公司的影响

　　上述接受关联方担保属公司正常运营和未来发展的需要，有助于公司业务的发展，提升公司市场竞争力。

　　上述关联交易为持续的、经常性关联交易，交易遵循市场经济规律，交易采用平等自愿、互惠互利的原则。以上关联交易价格公允合理，维护了交易双方的利益，亦没有损害公司及股东特别是中小股东的利益。上述日常关联交易对公司的独立性不构成影响，公司业务不会因此类交易而对关联人形成重大依赖或被其控制。

　　五、独立董事过半数同意意见及独立董事专门会议审议情况

　　根据公司发展需要，公司（包含其控股下属公司）拟签署关联交易协议，接受关联人雪松实业集团有限公司（包含其控股下属公司）、张劲先生对公司融资的担保。鉴于雪松实业、张劲先生为本公司关联方，故上述交易属于日常关联交易。上述关联交易预计总金额为35,000.00万元，适用期限自2026年1月至公司召开2026年度股东会重新审议本事项为止。本次将审议的议案中的关联交易为持续的、经常性的关联交易，公司拟与关联方交易价格依据协议价格或市场条件公平、合理确定，我们认为上述日常关联交易公平合理，符合公司的长远发展战略，没有违背公平、公正、公开的原则，有利于公司的持续发展，不存在损害公司及股东特别是中小股东利益的情况。

　　综上，我们同意该事项，并同意将该事项提交公司董事会/股东会审议。

　　六、备查文件

　　1、公司第六届董事会第十二次会议决议；

　　2、公司独立董事专门会议2026年第一次会议记录。

　　特此公告。

　　雪松发展股份有限公司董事会

　　2026年4月29日

　　证券代码：002485          证券简称：ST雪发            公告编号：2026-015

　　雪松发展股份有限公司

　　关于2025年度计提资产减值准备

　　及确认公允价值变动的公告

　　本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。

　　雪松发展

　　雪松发展股份有限公司（以下简称“公司”）第六届董事会第十二次会议审议并通过了《关于2025年度计提资产减值准备的议案》，现将具体内容公告如下：

　　一、本次计提资产减值准备及确认公允价值变动情况概述

　　（一）本次计提资产减值准备及确认公允价值变动的原因

　　根据《企业会计准则》和《深圳证券交易所上市公司自律监管指引第1号—主板上市公司规范运作》相关规定的要求，为了更加真实、准确地反映公司的财务状况、资产价值及经营成果，基于谨慎性原则，公司对各类资产进行了全面清查和减值测试，对截至2025年12月31日合并报表范围内，可能发生资产减值损失的有关资产计提相应的减值准备；对以公允价值计量的投资性房地产，根据独立第三方资产评估公司出具的评估报告，确认公允价值变动损益。

　　（二）本次计提资产减值准备及确认公允价值变动的资产范围、总金额和计入的报告期间

　　2025年度，公司拟计提各项资产减值损失-6,239.95万元，拟确认公允价值变动收益2,074.94万元，明细如下：

　　单位：万元

　　本次拟计提资产减值准备和公允价值变动损益计入的报告期间为2025年1月1日至2025年12月31日，包含2025年前三季度已计提的资产减值准备及确认的公允价值变动。2025年前三季度计提资产减值准备及确认公允价值变动情况详见公司于2025年10月31日在巨潮资讯网www.cninfo.com.cn及《中国证券报》《上海证券报》《证券日报》和《证券时报》披露的《关于2025年前三季度计提资产减值准备及确认公允价值变动的公告》（公告编号：2025-031）。

　　（三）本次计提资产减值准备及确认公允价值变动的依据、数额和原因说明

　　1、金融工具（应收账款、其他应收款等）减值

　　本公司以预期信用损失为基础，对上述各项目按照其适用的预期信用损失计量方法（一般方法或简化方法）计提减值准备并确认信用减值损失。

　　对于划分为组合的应收账款，本公司参考历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况的预测，编制应收账款账龄与整个存续期预期信用损失率对照表，计算预期信用损失。

　　对于划分为组合的其他应收款，本公司参照历史信用损失经验，结合当前状况以及对未来经济状况的预测，通过违约风险敞口和未来12个月内或整个存续期预期信用损失率，计算预期信用损失。

　　经测算，公司上述两项合计应计提信用减值损失-537.98万元。

　　2、长期资产

　　固定资产、在建工程、其他非流动资产等长期资产，于资产负债表日存在减值迹象的，进行减值测试。减值测试结果表明资产的可收回金额低于其账面价值的，按其差额计提减值准备并计入减值损失。可收回金额为资产的公允价值减去处置费用后的净额与资产预计未来现金流量的现值两者之间的较高者。资产减值准备按单项资产为基础计算并确认，如果难以对单项资产的可收回金额进行估计的，以该资产所属的资产组确定资产组的可收回金额。资产组是能够独立产生现金流入的最小资产组合。

　　经测算，公司上述三项长期资产应计提资产减值损失-5,701.97万元。

　　3、 投资性房地产

　　公司不对投资性房地产计提折旧或进行摊销，在资产负债表日以投资性房地产的公允价值为基础调整其账面价值，公允价值与原账面价值之间的差额计入当期损益。

　　确定投资性房地产的公允价值时，参照活跃市场上同类或类似房地产的现行市场价格；无法取得同类或类似房地产的现行市场价格的，参照活跃市场上同类或类似房地产的最近交易价格，并考虑交易情况、交易日期、所在区域等因素，从而对投资性房地产的公允价值作出合理的估计；或基于预计未来获得的租金收益和有关现金流量的现值确定其公允价值。

　　经评估，公司投资性房地产确认公允价值变动收益2,074.94万元。

　　（四）本次计提资产减值准备及确认公允价值变动履行的审批程序

　　公司召开的第六届董事会第十二次会议审议通过了《关于2025年度计提资产减值准备的议案》，本事项已经公司董事会审计委员会审议通过。

　　二、本次计提资产减值准备及确认公允价值变动对公司的影响

　　公司本次计提资产减值准备及确认公允价值变动损益合计-4,165.01万元，将减少公司2025年度利润总额4,165.01万元，相应减少2025年末归属于上市公司股东的所有者权益4,165.01万元。

　　本次计提资产减值准备及确认公允价值变动后，公司2025年度财务报表能够更加公允地反映公司截至2025年12月31日的财务状况、资产价值及2025年度经营成果，使公司的会计信息更加真实可靠，更具合理性，不存在损害公司和全体股东特别是中小股东利益的情形。

　　三、董事会关于本次计提资产减值准备及确认公允价值变动合理性的说明

　　董事会认为：公司本次计提资产减值准备及确认公允价值变动符合《企业会计准则》和公司相关会计政策的规定，符合公司实际情况，体现了会计谨慎性原则，依据充分，真实、公允地反映了公司的财务状况、资产价值和经营成果，有助于向投资者提供更加可靠的会计信息。

　　四、董事会审计委员会关于本次计提资产减值准备及确认公允价值变动合理性的说明

　　本次计提资产减值准备及确认公允价值变动按照《企业会计准则》和公司相关会计政策的规定，本次计提资产减值准备及确认公允价值变动基于谨慎性原则，依据充分，能更公允的反映截至2025年12月31日的财务状况、资产价值及2025年度经营成果。我们同意本次计提资产减值准备及确认公允价值变动事项。

　　五、备查文件

　　1、公司第六届董事会第十二次会议决议；

　　2、公司董事会审计委员会2026年第四次会议记录。

　　特此公告。

　　雪松发展股份有限公司董事会

　　2026年4月29日

　　证券代码：002485            证券简称：ST雪发            公告编号：2026-016

　　雪松发展股份有限公司

　　关于拟续聘会计师事务所的公告

　　本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。

　　特别提示：

　　本次续聘中喜会计师事务所（特殊普通合伙）符合财政部、国务院国资委、证监会印发的《国有企业、上市公司选聘会计师事务所管理办法》（财会〔2023〕4号）的规定。

　　雪松发展股份有限公司（以下简称“公司”）第六届董事会第十二次会议审议通过了《关于续聘会计师事务所的议案》，本议案尚需提交公司2025年度股东会审议。现将具体情况公告如下：

　　一、拟聘任会计师事务所的基本情况

　　（一）机构信息

　　1、基本信息

　　名称：中喜会计师事务所（特殊普通合伙）（以下简称“中喜所”）

　　成立日期：2013年11月28日

　　组织形式：特殊普通合伙企业

　　注册地址：北京市东城区崇文门外大街11号11层1101室

　　首席合伙人：张增刚

　　截至2025年度末，中喜所拥有合伙人102名、注册会计师431名、从业人员总数1,391名，签署过证券服务业务审计报告的注册会计师324名。

　　2025年度服务上市公司客户42家，挂牌公司客户208家，实现收入总额44,911.66万元，其中：审计业务收入38,384.97万元；证券业务收入15,577.80万元。

　　2025年度上市公司客户前五大主要行业：

　　2025年度挂牌公司客户前五大主要行业：

　　2025年度上市公司审计收费：6,278.93万元。

　　2025年度挂牌公司审计收费：2,593.68万元。

　　2025年度本公司同行业上市公司审计客户家数：1家。

　　2、投资者保护能力

　　2025年中喜会计师事务所购买的职业保险累计赔偿限额10,500.00万元，能够覆盖因审计失败导致的民事赔偿责任。

　　3、诚信记录

　　中喜所未受到刑事处罚。

　　本事务所近三年执业行为受到监督管理措施10次，24名从业人员近三年因执业行为受到监督管理措施共12次。

　　本事务所近三年执业行为受到行政处罚2次，4名从业人员近三年因执业行为受到行政处罚共2次。

　　本事务所近三年执业行为受到纪律处分1次，2名从业人员近三年因执业行为受到纪律处分共1次。

　　（二）项目信息

　　1、中喜会计师事务所（特殊普通合伙）及其从业人员不存在违反《中国注册会计师职业道德守则》对独立性要求的情形。项目组成员具备相应的专业胜任能力，主要成员信息如下：

　　（1）项目合伙人：蒋建友，中国注册会计师，2002年注册，长期从事审计及与资本市场相关的专业服务工作，具备相应专业胜任能力。

　　（2）拟任签字注册会计师：欧阳静波，中国注册会计师，2009年注册，长期从事审计及与资本市场相关的专业服务工作，具备相应的专业胜任能力。

　　（3）项目质量控制复核人：黄韶英，中国注册会计师，2002年注册，长期从事审计及与资本市场相关的专业服务工作，具备相应专业胜任能力。

　　2、上述相关人员的独立性和诚信记录情况

　　本次拟安排的项目人员不存在违反《中国注册会计师职业道德守则》对独立性要求的情形。

　　本次拟安排的项目签字合伙人蒋建友、签字注册会计师欧阳静波最近三年无任何刑事处罚、行政处罚、行政监管措施或自律处分记录。

　　3、审计收费

　　2026年度审计收费将根据公司2026年度业务的发展规模和会计处理复杂程度等多方面因素，并结合公司年报审计所需配备的审计人员多少和投入的工作时间以及事务所的收费标准等因素综合确定。

　　二、拟续聘会计师事务所履行的程序

　　（一）审计委员会履职情况

　　公司董事会审计委员会对中喜所的执业情况进行了充分的了解，在查阅了中喜所的有关资格证照、相关信息和诚信记录后，一致认可中喜会计师事务所（特殊普通合伙）的独立性、专业胜任能力和投资者保护能力。

　　审计委员会就关于续聘会计师事务所的事项形成了书面审核意见，同意续聘中喜会计师事务所（特殊普通合伙）为公司2026年度外部审计机构，负责公司2026年度财务报告及相关专项审计工作，并提交公司董事会和股东会审议。

　　（二）公司召开的第六届董事会第十二次会议审议通过了《关于续聘会计师事务所的议案》，同意续聘中喜所为公司2026年度外部审计机构，负责公司2026年度财务报告及相关专项审计工作，聘期一年。本议案尚需提交公司2025年度股东会审议，自公司股东会审议通过之日起生效。

　　三、备查文件

　　1、公司第六届董事会第十二次会议决议；

　　2、公司董事会审计委员会审议意见；

　　3、拟聘任会计师事务所关于其基本情况的说明。

　　特此公告。

　　雪松发展股份有限公司董事会

　　2026年4月29日

　　证券代码：002485           证券简称：ST雪发            公告编号：2026-017

　　雪松发展股份有限公司

　　关于2026年度董事、高级管理人员

　　薪酬方案的公告

　　本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。

　　雪松发展股份有限公司（以下简称“公司”）2026年4月27日召开的第六届董事会第十二次会议，审议了《关于2026年度董事、高级管理人员薪酬方案的议案》，根据《公司章程》《董事会薪酬与考核委员会实施细则》等公司相关规定，经公司董事会薪酬与考核委员会提议，结合公司经营规模等实际情况并参照行业薪酬水平，拟定2026年度公司董事、高级管理人员薪酬方案，具体如下：

　　一、适用范围

　　公司全体董事（含独立董事）、高级管理人员。

　　二、适用时间

　　适用期限自2026年1月至公司召开股东会重新审议本事项为止。

　　三、薪酬原则

　　（一）责任原则：按工作岗位、工作成绩、贡献大小及权责相结合等因素确定薪酬标准。

　　（二）竞争原则：薪酬水平需参照同行业及同地区上市公司标准，保持公司薪酬的吸引力及在市场上的竞争力。

　　四、薪酬构成

　　公司董事和高级管理人员的薪酬由基本薪酬、绩效薪酬和中长期激励收入等组成，基本薪酬结合行业薪酬水平、岗位职责和履职情况确定。绩效薪酬是与公司年度目标绩效和个人绩效考核指标完成情况相挂钩，与公司可持续发展相协调。绩效薪酬占比原则上不低于基本薪酬与绩效薪酬总额的百分之五十。

　　五、薪酬标准

　　（一）公司独立董事

　　公司独立董事薪酬实行津贴制，独立董事2026年津贴标准为10万元/年/人（含税）。

　　（二）非独立董事、高级管理人员

　　在公司经营管理岗位任职的董事，按照在公司任职的职务与岗位责任确定薪酬标准，并按照《董事、高级管理人员薪酬和离职管理制度》的相关规定执行，不额外领取董事薪酬或津贴；未在公司任职的非独立董事，不领取董事报酬或津贴。

　　高级管理人员薪酬由基本薪酬（包括工资、补贴）、绩效薪酬组成，其中基本薪酬根据其工作岗位确定，绩效薪酬根据实现效益情况以及个人工作业绩完成情况确定。

　　上述职工补贴、绩效薪酬参照公司人力资源等相关制度执行。

　　（三）在公司任职的非独立董事、高级管理人员的薪酬按月发放，在公司任职的非独立董事、高级管理人员的绩效薪酬的5%在当年年度报告披露和绩效评价后支付。

　　（四）董事、高级管理人员相关薪酬及津贴的个人所得税由公司依法代扣代缴。

　　（五）公司董事、高级管理人员因换届、改选、任期内辞职等原因离任或被选举/聘任的，薪酬按其实际任期计算并予以发放。

　　六、生效与解释

　　本方案尚需提交公司股东会审议。方案通过后授权公司人事行政部与财务部负责本方案的具体实施。

　　本方案由董事会负责解释。本方案未尽事宜，按国家有关法律、法规、规范性文件和《公司章程》等规定执行。

　　七、备查文件

　　1、公司第六届董事会第十二次会议决议。

　　特此公告。

　　雪松发展股份有限公司董事会

　　2026年4月29日

　　证券代码：002485            证券简称：ST雪发         公告编号：2026-019

　　雪松发展股份有限公司

　　关于召开2025年度股东会的通知

　　本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。

　　一、召开会议的基本情况

　　1、股东会届次：2025年度股东会。

　　2、股东会的召集人：董事会，2026年4月27日雪松发展股份有限公司（以下简称“公司”）第六届董事会第十二次会议审议通过召开公司2025年度股东会的决议。

　　3、会议召开的合法、合规性：董事会作为本次股东会召集人，确认本次股东会会议召开符合有关法律、行政法规、部门规章、规范性文件和公司章程的规定。

　　4、会议时间：

　　（1）现场会议时间：2026年5月25日（星期一）14:00；

　　（2）网络投票时间：2026年5月25日。其中，通过深圳证券交易所交易系统进行网络投票的具体时间为：2026年5月25日9:15-9:25，9:30－11:30，13:00－15:00；通过深圳证券交易所互联网投票系统投票的具体时间为：2026年5月25日9:15-15:00的任意时间。

　　5、会议的召开方式：本次股东会所采用的表决方式是现场表决与网络投票相结合的方式。

　　公司将通过深交所交易系统和互联网投票系统（http://wltp.cninfo.com.cn）向全体股东提供网络形式的投票平台，股东可以在网络投票时间内通过上述系统行使表决权。

　　公司股东应选择现场投票、网络投票中一种方式，如果同一表决权出现重复投票表决的，以第一次投票表决结果为准。

　　对于在深圳证券交易所开展业务的合格境外机构投资者（QFII）账户、证券公司客户信用交易担保证券账户、证券金融公司转融通担保证券账户等代理客户行使投票权利的集合类账户，在进行投票表决时，需要根据不同委托人（实际持有人）的委托对同一议案表达不同意见的，可以通过深交所互联网投票系统进行分拆投票。

　　6、会议的股权登记日：2026年5月18日（星期一）。

　　7、出席对象：

　　（1）在股权登记日持有公司股份的股东或其代理人：于股权登记日下午收市时在中国证券登记结算有限公司深圳分公司登记在册的公司全体股东均有权出席股东会，并可以以书面形式委托代理人出席会议和参加表决，该股东代理人不必是本公司股东。

　　（2）公司董事、高级管理人员。

　　（3）公司聘请的律师。

　　8、会议地点：广东省广州市黄埔区开创大道2511号雪松中心会议室。

　　二、会议审议事项

　　1、本次股东会提案编码表

　　第4项提案涉及关联交易，公司股东会审议该提案时，关联股东将回避表决。

　　上述提案将对中小投资者即对除上市公司董事、高级管理人员以及单独或者合计持有公司5%以上股份的股东以外的其他股东的表决单独计票并披露。

　　上述提案已经公司第六届董事会第十一次会议和第六届董事会第十二次会议审议通过，具体内容详见公司2026年2月7日和4月29日刊登在巨潮资讯网www.cninfo.com.cn上的相关公告。

　　公司独立董事徐尧先生、户青女士和曹文荟先生等将在会上做公司独立董事年度述职报告。

　　三、会议登记等事项

　　1、登记手续：

　　（1）自然人股东须持股东账户卡、身份证或其他能够表明其身份的有效证件或证明进行登记。

　　（2）受自然人股东委托代理出席会议的代理人，须持委托人身份证（复印件）、代理人身份证、授权委托书、股东账户卡或其他能够表明其身份的有效证件或证明进行登记。

　　（3）法人股东由法定代表人出席会议的，需持本人身份证、营业执照复印件（加盖公章）和股东账户卡进行登记；由法定代表人委托的代理人出席会议的，需持营业执照复印件（加盖公章）、委托人身份证（复印件）、代理人身份证、授权委托书、股东账户卡或其他能够表明其身份的有效证件或证明登记。

　　（4）异地股东可采用信函或传真的方式登记，股东请仔细填写《股东参会登记表》（格式附后），以便登记确认。传真在2026年5月22日17:00前送达公司董事会办公室。来信请寄：广东省广州市黄埔区开创大道2511号雪松中心，邮编：510700（信封请注明“股东会”字样）。

　　2、登记时间：2026年5月19日，上午9:00—11:00，下午13:00—17:00。

　　3、登记地点及联系方式：

　　地址：广东省广州市黄埔区开创大道2511号雪松中心

　　电话：020-85518189   传真：020-85518189

　　电子邮箱：cedar002485@cedardevt.com

　　联系人：梁月明  李鸥

　　与会人员的食宿及交通等费用自理。

　　四、参加网络投票的具体操作流程

　　在本次股东会上，股东可以通过深交所交易系统和互联网投票系统（地址为http://wltp.cninfo.com.cn）参加投票，网络投票的具体操作流程见附件一。

　　五、备查文件

　　1、公司第六届董事会第十二次会议。

　　特此公告。

　　雪松发展股份有限公司董事会

　　2026年4月29日

　　附件一：

　　参加网络投票的具体操作流程

　　一、网络投票的程序

　　1、投票代码：362485。

　　2、投票简称：“雪发投票”。

　　3、填报表决意见或选举票数。

　　对于非累积投票提案，填报表决意见：同意、反对、弃权。

　　4、股东对总议案进行投票，视为对除累积投票提案外的其他所有提案表达相同意见。

　　股东对总议案与具体提案重复投票时，以第一次有效投票为准。如股东先对具体提案投票表决，再对总议案投票表决，则以已投票表决的具体提案的表决意见为准，其他未表决的提案以总议案的表决意见为准；如先对总议案投票表决，再对具体提案投票表决，则以总议案的表决意见为准。

　　二、通过深交所交易系统投票的程序

　　1、投票时间：2026年5月25日的交易时间，即9:15-9:25，9:30－11:30和13:00－15:00。

　　2、股东可以登录证券公司交易客户端通过交易系统投票。

　　三、通过深交所互联网投票系统投票的程序

　　1、互联网投票系统开始投票的时间为2026年5月25日（现场股东会召开当日）上午9:15-下午15:00。

　　2、股东通过互联网投票系统进行网络投票，需按照《深圳证券交易所投资者网络服务身份认证业务指引（2016年4月修订）》的规定办理身份认证，取得“深交所数字证书”或“深交所投资者服务密码”。具体的身份认证流程可登录互联网投票系统http://wltp.cninfo.com.cn规则指引栏目查阅。

　　3、股东根据获取的服务密码或数字证书，可登录http://wltp.cninfo.com.cn在规定时间内通过深交所互联网投票系统进行投票。

　　附件二：

　　授 权 委 托 书

　　兹全权委托          先生（女士）代表我单位（个人），出席雪松发展股份有限公司2025年度股东会并代表本人依照以下指示对下列议案投票，该受托人享有发言权、表决权，对于列入股东会的议案，均需按照以下明确指示进行表决：

　　如委托人对上述表决事项未作出明确指示，受托人是□ 否□可以按照自己的意见表决。

　　本次委托授权的有效期限：自本授权委托书签发之日起至该次股东会结束时止。

　　委托人姓名或名称（签章）：

　　委托人持股数：

　　委托人身份证号码（营业执照号码）：

　　委托人股东账户：

　　受托人签名：

　　受托人身份证号：

　　委托日期：    年   月   日

　　备注：

　　1、如欲投票同意议案，请在“同意”栏内相应地方填上“√”；如欲投票反对议案，请在“反对”栏内相应地方填上“√”；如欲投票弃权议案，请在“弃权”栏内相应地方填上“√”。

　　2、授权委托书剪报、复印或按以上格式自制均有效；单位委托须加盖单位公章。

　　证券代码：002485           证券简称：ST雪发           公告编号：2026-020

　　雪松发展股份有限公司

　　关于会计政策变更的公告

　　本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。

　　雪松发展股份有限公司（以下简称“公司”）根据中华人民共和国财政部（以下简称“财政部”）颁布的企业会计准则的要求变更相应的会计政策，本次会计政策变更属于根据法律、行政法规或者国家统一的会计制度的要求进行的变更，无需提交公司董事会和股东大会审议。现将有关情况公告如下：

　　一、 变更概述

　　（一）会计政策变更原因

　　2025年7月8日，财政部发布的《标准仓单相关会计处理实施问答》（以下简称“标准仓单实施问答”），规定企业在期货交易场所通过频繁签订买卖标准仓单的合同以赚取差价、不提取标准仓单对应的商品实物的，应当将其签订的买卖标准仓单的合同视同金融工具，并按照《企业会计准则第22号——金融工具确认和计量》的规定进行会计处理。企业按照前述合同约定取得标准仓单后短期内再将其出售的，不应确认销售收入，而应将收取的对价与所出售标准仓单的账面价值的差额计入投资收益；企业期末持有尚未出售的标准仓单的，应将其列报为其他流动资产。公司自2025年1月1日起执行上述标准仓单实施问答的有关规定。

　　2025年12月5日，财政部发布的《企业会计准则解释第19号》（财会〔2025〕32号），规定“关于非同一控制下企业合并中补偿性资产的会计处理”“关于处置原通过同一控制下企业合并取得子公司时相关资本公积的会计处理”“关于采用电子支付系统结算的金融负债的终止确认”“关于金融资产合同现金流量特征的评估及相关披露”和“关于指定为以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的权益工具的披露”等相关内容，自2026年1月1日起施行。

　　由于上述规定和问答的要求，公司需对会计政策进行相应变更，并按以上文件规定的起始日开始执行。

　　（二）变更前公司采用的会计政策

　　本次变更前，公司执行中国财政部颁布的《企业会计准则——基本准则》和各项具体会计准则、企业会计准则应用指南、企业会计准则解释公告以及其他相关规定。

　　（三）变更后公司采用的会计政策

　　本次变更后，公司将执行财政部发布的《标准仓单相关会计处理实施问答》和《企业会计准则解释第19号》（财会〔2025〕32号），其他未变更部分，仍按照财政部前期颁布的《企业会计准则——基本准则》和各项具体会计准则、企业会计准则应用指南、企业会计准则解释公告以及其他相关规定执行。

　　二、本次会计政策变更对公司的影响

　　本次会计政策变更不涉及对公司以前年度的追溯调整，对公司净资产、净利润等相关财务指标无实质性影响。

　　本次会计政策变更是公司根据财政部相关规定和要求进行的变更，符合相关法律法规的规定，对公司当期的财务状况、经营成果和现金流量不产生重大影响，不存在损害公司及全体股东利益的情形。

　　特此公告。

　　雪松发展股份有限公司董事会

　　2026年4月29日

　　证券代码：002485          证券简称：ST雪发           公告编号：2026-021

　　雪松发展股份有限公司

　　关于举行2025年度网上业绩说明会的公告

　　本公司及董事会全体成员保证信息披露的内容真实、准确、完整，没有虚假记载、误导性陈述或重大遗漏。

　　雪松发展股份有限公司（以下简称“公司”）定于2026年5月12日（星期二）下午15:00—17:00在深圳证券交易所（以下简称“深交所”）“互动易”平台举办2025年度业绩说明会，本次说明会将采用网络远程方式举行，投资者可登陆深交所“互动易”平台（http://irm.cninfo.com.cn）进入“云访谈”栏目参与本次年度业绩说明会。

　　出席本次说明会的人员有：公司董事长、总经理苏齐先生，董事、董事会秘书梁月明女士，财务总监倪振凤女士，独立董事曹文荟先生。

　　为充分尊重投资者、提升交流的针对性，现就公司2025年度业绩说明会提前向投资者公开征集问题，广泛听取投资者的意见和建议。投资者可于2026年5月11日（星期一）15:00前登录深交所“互动易”平台进入公司本次业绩说明会页面进行提问。公司将在2025年度业绩说明会上，对投资者普遍关注的问题进行回答。敬请广大投资者积极参与！

　　特此公告。

　　雪松发展股份有限公司董事会

　　2026年4月29日