上海世茂股份有限公司2019年年度报告摘要

　　公司代码：600823                    公司简称：世茂股份

　　债券代码：143165                    债券简称：17世茂G1

　　债券代码：143308                    债券简称：17世茂G2

　　债券代码：143332                    债券简称：17世茂G3

　　债券代码：155142                    债券简称：19世茂G1

　　债券代码：155254                    债券简称：19世茂G2

　　债券代码：155391                    债券简称：19世茂G3

　　债券代码：163216                    债券简称：20世茂G1

　　一重要提示

　　1本年度报告摘要来自年度报告全文，为全面了解本公司的经营成果、财务状况及未来发展规划，投资者应当到上海证券交易所网站等中国证监会指定媒体上仔细阅读年度报告全文。

　　2本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。

　　3公司全体董事出席董事会会议。

　　4上会会计师事务所（特殊普通合伙）为本公司出具了标准无保留意见的审计报告。

　　5经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案

　　2019年度母公司净利润1,167,574,690.41元，连同母公司上年度可供股东分配的利润2,207,885,006.59元，扣除提取的法定盈余公积116,757,469.04元及已宣告分配的股利975,303,747.86元，本年度末实际可供股东分配的利润为2,283,398,480.10元。

　　以实施权益分派股权登记日登记的总股本为基数，公司拟向全体股东按每10股派发现金红利2.60元(含税)，截至2019年12月31日公司总股本3,751,168,261股，拟派发975,303,747.86元，剩余未分配利润结转至下一年度；本次公司不进行资本公积金转增股本。

　　上述利润分配预案已经2020年3月24日召开的第八届董事会第十八次会议审议通过，尚需提请公司股东大会审议。

　　二公司基本情况

　　1公司简介

　　2报告期公司主要业务简介

　　公司是集综合商业地产开发、销售、运营等多个业务板块于一体的综合地产上市公司，公司始终以“提升城市生活品质”为己任，致力于综合商业地产的专业化销售和经营，打造高标准的商业综合物业；业务领域主要涉及：综合房地产开发与销售、商业物业管理与经营、多元投资。

　　公司聚焦长三角、环渤海及海西等地区的一、二线经济发达城市。目前，公司在包括上海、北京、深圳、杭州、济南、南京、福州、厦门、青岛、苏州、宁波、珠海、昆明、重庆等在内的30多个城市，运营多处大型商业综合体及若干住宅地产项目。

　　公司已建立“以商业地产为主、多元业务为辅”的业务架构，以“租售并举、多元协同”的商业模式，并通过成熟的、优秀的商业综合体地产运营管理团队，以实现资产规模有效增长、经营业绩稳步提升、物业价值逐步显现的发展目标。

　　3公司主要会计数据和财务指标

　　3.1近3年的主要会计数据和财务指标

　　单位：元  币种：人民币

　　3.2报告期分季度的主要会计数据

　　单位：元币种：人民币

　　季度数据与已披露定期报告数据差异说明

　　□适用  √不适用

　　4股本及股东情况

　　4.1普通股股东和表决权恢复的优先股股东数量及前10 名股东持股情况表

　　单位: 股

　　注: 公司第三大股东上海世茂投资管理有限公司计划在2019年12月25日起6个月内，通过集中竞价交易方式增持公司股份，累计增持比例不低于公司总股本的0.45%，不超过公司总股本的5%，截止2020年3月13日, 上海世茂投资管理有限公司已通过上海证券交易所集中竞价交易系统累计增持公司股票103,471,002股，占公司总股本的比例为2.76%

　　4.2公司与控股股东之间的产权及控制关系的方框图

　　□适用  √不适用

　　4.3公司与实际控制人之间的产及控制关系的方框图

　　√适用  □不适用

　　4.4报告期末公司优先股股东总数及前10 名股东情况

　　□适用  √不适用

　　5公司债券情况

　　√适用  □不适用

　　5.1公司债券基本情况

　　单位:亿元  币种:人民币

　　5.2公司债券付息兑付情况

　　√适用□不适用

　　“16世茂G1”、“16世茂G2”、“17世茂G1”、“17世茂G2”、“17世茂G3”、“19世茂G1”、“19世茂G2”、“19世茂G3”债券期限均为3年期。

　　报告期内，“16世茂G1”、“16世茂G2”、“17世茂G1”、“17世茂G2”、“17世茂G3”、“19世茂G1”、“19世茂G2”均按照募集说明书约定按时完成了付息事宜。“16世茂G1”已于2017年3月21日、2018年3月21日按时付息，并于2019年3月21日付息兑付；“16世茂G2”已于2017年7月12日、2018年7月12日按时付息，并于2019年7月12日付息兑付；“17世茂G1”已于2018年7月12日、2019年7月12日按时付息；“17世茂G2”已于2018年9月21日、2019年9月21日按时付息；“17世茂G3”已于2018年10月18日、2019年10月18日按时付息；“19世茂G1”已于2020年1月15日按时付息；“19世茂G2”已于2020年3月19日按时付息。其中，“16世茂G1”的票面利率为3.29%，每手面值1,000元派发利息32.90元（含税）；“16世茂G2”的票面利率为3.38%，每手面值1,000元派发利息33.80元（含税）；“17世茂G1”的票面利率为4.95%，每手面值1,000元派发利息49.50元（含税）；“17世茂G2”的票面利率为5.15%，每手面值1,000元派发利息51.50元（含税）；“17世茂G3”的票面利率为5.19%，每手面值1,000元派发利息51.90元（含税）；“19世茂G1”票面利率为4.65%，每手面值1,000元派发利息46.50元（含税）；“19世茂G2”票面利率为4.64%，每手面值1,000元派发利息46.40元（含税）。

　　报告期内，“16世茂G1”按照募集说明书的约定，于2019年3月21日按时足额兑付本金；“16世茂G2”按照募集说明书的约定，于2019年7月12日按时足额兑付本金。

　　5.3公司债券评级情况

　　√适用  □不适用

　　联合信用评级有限公司于2019年5月5日出具了《上海世茂股份有限公司公司债券2019年跟踪评级报告》，评定公司主体长期信用等级为AAA，评级展望为“稳定”；评定公开发行的“16世茂G2”、“17世茂G1”、“17世茂G2”、“17世茂G3”、“19世茂G1”、“19世茂G2”信用等级为AAA。

　　联合信用评级有限公司于2019年4月15日出具了《上海世茂股份有限公司公开发行2019年公司债券（第三期）信用评级报告》，评定公司主体长期信用等级为AAA，评级展望为“稳定”；评定“19世茂G3”信用等级为AAA。

　　5.4公司近2年的主要会计数据和财务指标

　　√适用  □不适用

　　三经营情况讨论与分析

　　1报告期内主要经营情况

　　报告期内，公司实现营业收入214.49亿元，同比增长3.75%；实现净利润38.41亿元，同比下降18.72%；归属于上市公司股东的净利润24.30亿元，同比增长1.07%。公司实现物业销售收入199.94亿元；实现非物业销售收入14.55亿元，非物业销售收入在公司整体营业收入的占比达到6.78%。报告期内，公司努力夯实基础管理、控制经营风险、加强资金管理，积极推动下属商业地产开发、商业投资运营、多元投资等业态经营业务保持良好的发展状态。

　　报告期内，公司实现签约额244亿元，同比2018年同期减少10%，完成2019年度计划的81%；实现签约面积123万平方米，同比2018年同期减少11%，完成2019年度计划的80%。2019年，公司进一步加强可售项目的持续推盘，优化产品质量，通过下属杭州、长沙、深圳、厦门、石狮、济南、南京、泉州、昆明、苏州等多处项目的销售，取得了优异的销售业绩。报告期内，公司项目开发有序推进，年内新增开工面积255万平方米，当年施工面积达到970万平方米 ，竣工面积达到97万平方米，公司持有的经营性物业面积达到166万平方米；报告期内，公司获取了重庆、珠海、张家港、福州等地多处新项目，截止到12月末，公司持有的土地储备已超过1890万平方米，成为公司后续发展的有力支持和资源保障。

　　报告期内，公司从房地产建设主体到运营的进化, 在稳健经营的同时，不断求新求变，通过持续推动跨界合作、引入独特品牌，不断提升项目竞争力。以品牌组合稀缺性、运营管理专业性、物业保障高效性完成了卓著的自我提升，也不断与城市共成长。此外，9月深圳前海世茂大厦顺利入市，作为“前海第一高楼”是世茂推动“粤港澳大湾区”战略布局旗帜。2019年，世茂商业在业界获得高度评价，荣获“2019 第 14 届中国商业地产节年度商业地产优秀运营商”、“第九届（2019）IF·商业地产年会卓越企业”等多项专业机构奖项，诠释了世茂商业一年内不断攀升的品牌知名度和品牌认可度。

　　报告期内，公司于8月获批公司债券注册发行40亿元额度，于9月获批中期票据注册发行44.5亿元额度，为公司今后持续在债券市场融资创造了有利的条件。此外，报告期内，公司分别于1月、3月及5月完成发行人民币 35 亿元公司债券，于10月完成发行人民币10亿元中期票据，于3月完成发行人民币10亿元短期融资券，均受到市场投资者的积极参与与反馈。

　　2导致暂停上市的原因

　　□适用  √不适用

　　3面临终止上市的情况和原因

　　□适用  √不适用

　　4公司对会计政策、会计估计变更原因及影响的分析说明

　　√适用  □不适用

　　详见2019年度财务报告---第十一节 财务报告 三、财务报表附注（四）、重要会计政策及会计估计 33、主要会计政策、会计估计的变更

　　5公司对重大会计差错更正原因及影响的分析说明

　　□适用  √不适用

　　6与上年度财务报告相比，对财务报表合并范围发生变化的，公司应当作出具体说明。

　　√适用□不适用

　　本期纳入合并报表范围的子公司包括怀来饕餮小镇房地产开发有限公司、苏州工业园区世茂湖滨置业有限公司、杭州艺辉商务咨询有限公司、映富有限公司、上海柠都企业管理有限公司、珠海世茂新领域房地产开发有限公司、南京世耀置业有限公司、昆明悦盈房地产开发有限公司、济南文昌世茂广场置业有限公司、上海世斐企业管理有限公司等，详见2019年年度报告、及2019年度财务报表附注（七）、合并范围的变更和附注（八）、在其他主体中的权益。