天风证券股份有限公司
2020年半年度报告摘要

　　公司代码：601162                      　　　　　　　　　　公司简称：天风证券

　　天风证券股份有限公司

　　2020年半年度报告摘要

　　一 重要提示

　　1 本半年度报告摘要来自半年度报告全文，为全面了解本公司的经营成果、财务状况及未来发展规划，投资者应当到上海证券交易所网站等中国证监会指定媒体上仔细阅读半年度报告全文。

　　2 本公司董事会、监事会及董事、监事、高级管理人员保证半年度报告内容的真实、准确、完整，不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并承担个别和连带的法律责任。

　　3 公司全体董事出席董事会会议。

　　4 本半年度报告未经审计。

　　5 经董事会审议的报告期利润分配预案或公积金转增股本预案

　　不适用

　　二 公司基本情况

　　2.1 公司简介

　　■

　　■

　　2.2 公司主要财务数据

　　单位：元  币种：人民币

　　■

　　2.3 前十名股东持股情况表

　　单位: 股

　　■

　　2.4 截止报告期末的优先股股东总数、前十名优先股股东情况表

　　□适用    √不适用

　　2.5 控股股东或实际控制人变更情况

　　□适用    √不适用

　　2.6 未到期及逾期未兑付公司债情况

　　√适用    □不适用

　　单位:亿元  币种:人民币

　　■

　　反映发行人偿债能力的指标：

　　√适用    □不适用

　　■

　　关于逾期债项的说明

　　□适用    √不适用

　　三 经营情况讨论与分析

　　3.1 经营情况的讨论与分析

　　2020年上半年，在新冠肺炎疫情影响下，全球金融市场动荡，对中国经济也带来了严重冲击。面对复杂严峻的国内外形势，我国一方面积极应对疫情变化，在全球范围内率先控制住疫情；另一方面，果断加大货币政策逆周期调节力度，维护金融市场稳定，防范化解重大金融风险，进一步深化金融改革开放。从宏观层面看，各地通过扎实做好“六稳”工作,全面落实“六保”任务，正推进国民经济快速复苏。

　　面对新冠疫情及海外市场剧烈波动影响，A股市场展现出强大韧性。截至报告期末，上证指数较年初仅下跌2.15%，深证成指上涨近15%，创业板指上涨35%。报告期内，公司持续聚焦主业，坚持推进大投行服务能力和财富管理能力为双核驱动的综合金融服务能力建设，多项业绩指标较去年同期有所提升。

　　1. 经纪业务

　　报告期内，在市场行情回暖，投资者情绪升温的背景下，公司经纪业务客户数、托管规模均有显著增长：累计新增普通客户10.91万户，同比增长27.02%；托管客户资产共2,186亿元，较2019年末增长22.85%。截至报告期末，公司营业部及分公司数量分别为103家和15家。

　　2. 投行业务

　　报告期内，公司实现投资银行业务收入5亿元，同比增长108.33%。债券承销继续保持较快增长势头，共承销债券290支，总承销金额701.46亿元。其中企业债承销规模排名行业第5，公司债承销规模排名行业第10。股权融资业务方面，完成苏州工业园区凌志软件股份有限公司科创板首次公开发行股票；同时协创数据技术股份有限公司创业板首次公开发行股票项目、苏州东山精密制造股份有限公司定向增发项目、深圳市雄韬电源科技股份有限公司定向增发项目获证监会审核通过；北京流金岁月文化传播股份有限公司新三板精选层挂牌项目获证监会核准。

　　3. 资产管理业务

　　报告期内，公司积极回归资管业务本源，继续提升主动管理能力，在受托资产规模、产品服务类型和经营业绩等方面继续保持稳定态势。报告期内，公司资产管理业务实现营业收入4.56亿元，同比增长20.63%。截至报告期末，公司资产管理规模为1,494.60亿元。

　　4. 自营业务

　　报告期内，公司继续保持稳健的自营投资策略，实现营业收入7.72亿元。权益类自营业务进行投资结构调整，采取高夏普率策略及宏观驱动思路，开展自营投资交易；固定收益业务方面，继续坚持投研一体，打造多资产、多策略的交易框架，探索和丰富基于宏观基本面的大类对冲策略。

　　5. 研究业务

　　报告期内，公司研究业务依然处于行业顶尖水平，共发布证券研究报告3,456篇，其中深度报告584篇，深度报告同比增加42.44%。根据东方财富choice数据显示，一季度研报阅读次数公司排名行业第一。此外，报告期内公司研究业务全面推动线上工作，召开线上电话会议1,389场，同比增加238.80%。

　　6. 私募基金业务

　　公司通过子公司天风天睿从事私募基金业务。截至报告期末，天风天睿及下属机构共管理备案基金数量26只，管理基金实缴规模50.62亿元。报告期内，天风天睿完成设立和备案的基金数量3只，实缴规模2.8亿元。

　　7. 期货业务

　　公司通过子公司天风期货从事期货业务。截至报告期末，客户保证金规模35.98亿元，同比增长39%；报告期内日均保证金规模34.59亿元，较上年同期增长53%。

　　8. 海外业务

　　公司通过境外子公司天风国际集团从事海外业务。截至报告期末，天风国际集团及其下设机构拥有第1类（证券交易）、第2类（期货合约交易）、第4类（就证券提供意见）、第5类（就期货合约提供意见）、第9类（提供资产管理）牌照，可开展的业务品种包括证券交易、期货合约交易、证券咨询、期货咨询及资产管理等业务。

　　3.2 与上一会计期间相比，会计政策、会计估计和核算方法发生变化的情况、原因及其影响

　　√适用    □不适用

　　财政部2017年7月发布了修订后的《企业会计准则第14号—收入》。本公司自2020年1月1日起执行新收入准则。

　　新收入准则取代了财政部于2006年颁布的《企业会计准则第14号—收入》及《企业会计准则第15号—建造合同》(统称“原收入准则”)。在原收入准则下，本公司以风险报酬转移作为收入确认时点的判断标准。新收入准则引入了收入确认计量的“五步法”，并针对特定交易或事项提供了更多的指引，在新收入准则下，本公司以控制权转移作为收入确认时点的判断标准，具体收入确认和计量的会计政策详见本报告“第十节 财务报告 五、重要会计政策及会计估计  35收入”的相关内容。

　　3.3 报告期内发生重大会计差错更正需追溯重述的情况、更正金额、原因及其影响。

　　□适用    √不适用

　　证券代码：601162         证券简称：天风证券      公告编号：2020-080号

　　天风证券股份有限公司

　　第三届董事会第三十五次会议决议公告

　　本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

　　天风证券股份有限公司（以下简称“公司”）第三届董事会第三十五次会议于2020年8月18日向全体董事发出书面通知，于2020年8月28日完成通讯表决并形成会议决议，会议应参与表决董事14名，实际参与表决董事14名。会议的召集、召开符合《中华人民共和国公司法》等有关法律法规及《公司章程》的规定。本次会议审议并通过以下议案：

　　一、审议通过《2020年半年度报告》

　　本议案具体内容详见公司于同日披露的《天风证券股份有限公司2020年半年度报告》。

　　表决结果：赞成【14】人；反对【0】人；弃权【0】人。

　　二、审议通过《关于计提资产减值准备的议案》

　　公司本次计提资产减值准备符合《企业会计准则》和公司会计政策的相关规定，依据充分、程序合法，计提资产减值准备后，能更加公允地反映公司实际资产及财务状况。

　　本议案具体内容详见公司于同日披露的《天风证券股份有限公司关于计提资产减值准备的公告》（公告编号：2020-081号）。

　　公司独立董事对上述事项发表了同意的独立意见。

　　表决结果：赞成【14】人；反对【0】人；弃权【0】人。

　　三、审议通过《关于增补公司执行委员会委员的议案》

　　公司于近日收到原第三届执行委员会委员刘翔关于辞去该职务的申请，根据《执行委员会议事规则》有关要求，经执行委员会主任提名增补副总裁王洪栋担任第三届执行委员会委员。

　　表决结果：赞成【14】人；反对【0】人；弃权【0】人。

　　特此公告。

　　天风证券股份有限公司董事会

　　2020年8月31日

　　证券代码：601162         证券简称：天风证券      公告编号：2020-081号

　　天风证券股份有限公司

　　关于计提资产减值准备的公告

　　本公司董事会及全体董事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

　　2020年8月28日，天风证券股份有限公司（以下简称“公司”）召开第三届董事会第三十五次会议和第三届监事会第十次会议，审议通过了《关于计提资产减值准备的议案》。现将具体情况公告如下：

　　一、计提资产减值准备情况概述

　　根据《企业会计准则》和公司会计政策的相关规定，为真实、准确地反映公司 2020年6月30日的财务状况和2020年1-6月经营成果，经公司及下属子公司对有关资产进行全面清查和资产减值测试，2020年1-6月计提各项资产减值准备共计10,781.08万元，占公司最近一个会计年度经审计净利润的10%以上，详见下表：

　　■

　　二、计提资产减值准备对公司的影响

　　公司2020年1-6月计提资产减值准备金额共计10,781.08万元，减少公司2020年1-6月利润总额10,781.08万元，减少公司2020年1-6月净利润8,085.81万元。

　　三、计提资产减值准备的具体说明

　　（一）融出资金

　　根据《企业会计准则》和公司相关会计政策，2020年1-6月公司计提融出资金减值准备-26.51万元。由于融出资金规模减少，公司按照预期信用减值损失模型冲回减值准备26.51万元。

　　（二）买入返售金融资产

　　根据《企业会计准则》和公司相关会计政策，2020年1-6月公司计提买入返售金融资产减值准备7,066.71万元。其中：对合同还款日逾期或客户维持担保比例低于130%或未正常付息的股票质押式回购业务进行减值测试，经测算，按照账面价值和预计可收回金额之间的差额计提减值准备7,093.54万元；除此之外，由于股票质押式回购业务规模下降，公司冲回减值准备26.83万元。

　　（三）应收款项

　　根据《企业会计准则》和公司相关会计政策，2020年1-6月计提应收款项坏账准备3,297.98万元。

　　（四）其他资产

　　根据《企业会计准则》和公司相关会计政策，其他资产2020年1-6月计提减值准备442.90万元，主要为子公司持有的债权投资的减值。

　　四、董事会关于公司计提资产减值准备的意见

　　本次计提资产减值准备事项已经公司第三届董事会第三十五次会议全体董事审议通过。公司董事会认为：公司本次计提资产减值准备符合《企业会计准则》和公司会计政策的相关规定，依据充分、程序合法，计提资产减值准备后，能更加公允地反映公司实际资产及财务状况。

　　五、独立董事关于公司计提资产减值准备的意见

　　公司本次计提资产减值准备事项遵照并符合《企业会计准则》和公司相关会计政策的规定，依据充分，体现了会计谨慎性原则，符合公司实际情况。本次计提资产减值准备和核销资产后能更加客观公允地反映截至2020年6月30日公司财务状况和资产价值，使公司的会计信息更具有合理性，不涉及利润操纵，没有损害公司及中小股东利益的情形。我们同意本次计提资产减值准备事项。

　　六、董事会审计委员会关于公司计提资产减值准备的意见

　　公司董事会审计委员会发表如下意见：公司本次计提资产减值准备符合《企业会计准则》和公司会计政策的相关规定，计提资产减值准备后，能更加公允地反映公司实际资产及财务状况，有助于向投资者提供更加真实、可靠、准确的会计信息。

　　七、监事会关于公司计提资产减值准备的意见

　　公司第三届监事会第十次会议对本次计提资产减值准备事项进行了审议。公司监事会发表以下意见：公司本次计提资产减值准备符合《企业会计准则》和公司会计政策的相关规定，依据充分、程序合法，计提资产减值准备后，能更加公允地反映公司实际资产及财务状况。

　　特此公告。

　　天风证券股份有限公司董事会

　　2020年8月31日

　　证券代码：601162         证券简称：天风证券      公告编号：2020-082号

　　天风证券股份有限公司

　　第三届监事会第十次会议决议公告

　　本公司监事会及全体监事保证本公告内容不存在任何虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

　　天风证券股份有限公司（以下简称“公司”）第三届监事会第十次会议于2020年8月18日向全体监事发出书面通知，于2020年8月28日完成通讯表决并形成会议决议，会议应参与表决监事4名，实际参与表决监事4名。会议的召集、召开符合《中华人民共和国公司法》等有关法律法规及《公司章程》的规定。本次会议审议并通过以下议案：

　　一、审议通过《2020年半年度报告》

　　本议案具体内容详见公司于同日披露的《天风证券股份有限公司2020年半年度报告》。

　　表决结果：赞成【4】人；反对【0】人；弃权【0】人。

　　二、审议通过《关于计提资产减值准备的议案》

　　公司本次计提信用减值准备符合《企业会计准则》和公司会计政策的相关规定，依据充分、程序合法，计提信用减值准备后，能更加公允地反映公司实际资产及财务状况。

　　本议案具体内容详见公司于同日披露的《天风证券股份有限公司关于计提资产减值准备的公告》（公告编号：2020-081号）。

　　表决结果：赞成【4】人；反对【0】人；弃权【0】人。

　　特此公告。

　　天风证券股份有限公司

　　监事会

　　2020年8月31日